and “BizTown” programs in multiple

and “BizTown” programs in multiple locations through- out the country, which offer real-world learning simula- tions for elementary, middle, and high school students. Students learn about personal financial management and career exploration (Finance Park) as well as entrepreneur- ship, free enterprise, and financial planning (BizTown) in the classroom, and then visit a JA site to participate in a hands-on role play simulation. For example, students visit- ing Finance Park are randomly assigned a “life situation” card which determines their job, income, education level, marital status and number of children for the simulation. Based on these factors, students use bank services, pur- chase housing, food, health insurance, and other neces- sities, and experience firsthand the process of budgeting, saving, and making choices and tradeoffs to live within their means.
While it may be ideal to instill good financial habits at a young age, there is also a great need for financial edu- cation for adults. Many adults never learned the basics of good financial management and may be struggling with poor credit, while other adults may be facing new finan- cial challenges in the current economic climate, such as significant losses to their retirement portfolios. In addition, the ever-changing nature of financial markets and products means that adults must continue to educate themselves in order to successfully manage complex financial deci- sions, such as paying down debt or purchasing a home. Financial education for adults is generally voluntary and programs attract participants through a variety of chan- nels. For example, the FDIC’s “Money Smart” program is a comprehensive financial education curriculum designed to help individuals outside the financial mainstream and

is used by financial institutions and other community or- ganizations interested in sponsoring financial education workshops. In a recent longitudinal evaluation of Money Smart, respondents reported significant positive changes in their level of savings, amount of debt, and likelihood to comparison shop for financial products at the end of their training and over the intermediate term (six to twelve months later).10 Other financial education programs for adults may be tied to a specific asset building initiative. Many city-sponsored first-time homebuyer programs require participants to complete pre-purchase counseling in order to qualify. One study found that such counsel- ing can be effective in reducing mortgage delinquency, and that different counseling programs vary in their effec- tiveness: individual-based programs resulted in a greater reduction in delinquency rates, relative to classroom and at-home self-study counseling. Most individual develop- ment account (IDA) programs also have a financial edu- cation requirement for participation, and studies have shown that even short courses, from 8-10 hours, can have a significant impact on savings behavior.11
While the effectiveness of financial education is still under debate, there is some consensus that delivering fi- nancial education around a specific life event or finan- cial decision, such as the purchase of a home or opening a savings account, can increase the program’s salience and impact (for more on tying financial products into fi- nancial education, see the article “Banks and Financial Education”). Often referred to as “just-in-time” education, this approach provides targeted information that is rel- evant and can be applied in the near term. For example, workplace training on retirement planning gained popu-



. . . individuals must have the oppor- tunity to participate in economic life by being linked to financial institutions.




larity with the rise of defined contribution plans as the responsibility of saving for retirement increasingly fell on employees.12 Studies show evidence of increased levels of participation and savings in retirement plans after com- pletion of workplace training.13 But participation in these programs is voluntary, and it could be the case that those who participate in such training are more likely to save and plan for their retirement, thus making it difficult to understand the true effect of the education. Researcher Lewis Mandell summarizes the issue by pointing out that, “those who need financial education the most—workers with little formal education, who have accumulated few assets and are in the greatest danger of retiring without sufficient income—are least likely to attend.”14 However, one study found that retirement seminars appear to have the strongest effect among workers with lower levels of wealth and that the impact decreases or disappears among wealthier workers.15 This finding was verified by Dartmouth researcher Annamaria Lusardi, who also found that the effect of seminars was especially strong for those with little wealth or education, boosting financial wealth in some cases by as much as 18 percent.16

Challenges in the Field
One of the challenges facing the relatively young field of financial education is the lack of common terminol- ogy and standards. While “literacy” is universally defined as the ability to read and write, the meaning of the term “financial literacy” is less clear. The President’s Advisory Council on Financial Literacy, a group of industry experts formed in 2008, defines financial literacy as “the ability to use knowledge and skills to manage financial resourc- es effectively for a lifetime of financial well-being,” but points out that, “the term ‘financial literacy’ is being used to describe financial education programs without taking into consideration exactly what the program’s goal is, what particular skills the participants will learn, or if par- ticipants will emerge from the program with the ability to take control of their financial future.”17 Even the ap- propriateness of the term “financial literacy” is debated as practitioners point out that some program participants may find the connotation of illiteracy to be offensive, par- ticularly among low-income populations or those with low levels of educational attainment. In addition, Johnson

and Sherraden suggest that financial literacy is “a helpful but not sufficient idea,” pointing out that individuals must have the opportunity to participate in economic life by being linked to financial institutions; they introduce a new term to the field and refer to this combined functioning of knowledge and practice as “financial capability.”18
This inconsistency in terminology creates particular challenges for researchers trying to evaluate the effective- ness of the financial education field; without consistent definitions and clear standards, it’s extremely difficult for evaluators to compare the changes in knowledge or be- havior from one program to the next and make industry- wide assessments.19 In addition, there is wide variation across programs in terms of what is being measured and how.20 Program evaluation remains a significant challenge for financial education practitioners and researchers alike for a number of reasons: a general lack of understand- ing about how to measure program impact (designing a survey instrument, identifying appropriate metrics); capacity limits in terms of staff, time, and funding for program evaluation; and the difficulty and cost associ- ated with collecting sufficient data for a rigorous study. Longitudinal data collection over the long term is par- ticularly costly and challenging, as maintaining contact over time requires significant effort and participants may be unresponsive. As a result, many evaluations utilize a pre- and post-test model of assessment, which generally relies on self-reported data and does not capture behav- ior change that is more likely to occur over the longer term.21 A number of useful resources are available to help simplify the program evaluation process, such as the Na- tional Endowment for Financial Education (NEFE) Evalu- ation Toolkit (see the article “Learning and Growing” for more information from NEFE), and many of these guides and web resources are designed to be practitioner-friendly and easy to use.22
In addition to the broader challenges discussed above, there are a number of challenges at the individual level. For example, motivating a person to change their behav- ior is extremely difficult. Knowing and doing are sepa- rate matters, and good financial behavior requires not only knowledge, but also discipline, future orientation, and self-control. Even highly knowledgeable and skilled individuals may have a difficult time controlling their spending and debt, despite knowing the “good” behaviors of financial management. There are some promising ad- vancements in the field of behavioral economics that may help financial education providers better understand the link between knowledge and behavior (see the article “An Apple or a Donut” for more on behavioral economics). Other challenges at the individual level include language and cultural barriers. Federal Reserve Chairman Ben Ber- nanke has recognized the need for greater financial edu-

Kết quả (Việt) 1:

và "BizTown" chương trình ở nhiều địa điểm thông qua-trong nước, mà cung cấp cho thế giới thực học tập simula-tions cho học sinh tiểu học, Trung và cao học. Học sinh tìm hiểu về quản lý tài chính cá nhân và nghề nghiệp thăm dò (tài chính Park) cũng như tàu doanh nghiệp, doanh nghiệp Việt và tài chính kế hoạch (BizTown) trong lớp học, và sau đó truy cập vào một trang web JA để tham gia vào một bàn tay-về vai trò chơi mô phỏng. Ví dụ, học sinh chuyến thăm-ing tài chính Park ngẫu nhiên được chỉ định một thẻ tín dụng "tình hình cuộc sống" và quyết định của công việc, thu nhập, trình độ học vấn, tình trạng hôn nhân và số lượng trẻ em cho mô phỏng. Dựa trên các yếu tố này, sinh viên sử dụng dịch vụ ngân hàng, nhà ở pur-chase, thực phẩm, bảo hiểm y tế, và khác neces-sities, và kinh nghiệm firsthand trình ngân sách, tiết kiệm, và làm cho sự lựa chọn và cân bằng để sống trong vòng có nghĩa là của họ.Trong khi nó có thể được lý tưởng để thấm nhuần thói quen tốt tài chính tại một tuổi trẻ, đó cũng là một nhu cầu rất lớn cho edu-cation tài chính cho người lớn. Nhiều người lớn không bao giờ học được những điều cơ bản của quản lý tài chính tốt và có thể đấu tranh với tín dụng kém, trong khi những người lớn khác có thể phải đối mặt với finan - cial những thách thức mới trong khí hậu kinh tế hiện tại, chẳng hạn như các thiệt hại đáng kể cho danh mục đầu tư hưu trí của họ. Ngoài ra, luôn thay đổi bản chất của thị trường tài chính và các sản phẩm có nghĩa là người lớn phải tiếp tục giáo dục chính mình để thành công quản lý phức tạp tài chính deci-sions, chẳng hạn như trả nợ xuống hoặc mua một ngôi nhà. Tài chính giáo dục cho người lớn là thường tự nguyện và các chương trình thu hút người tham gia thông qua một loạt các chan-nels. Ví dụ, chương trình "Tiền thông minh" của FDIC là một chương trình giáo dục tài chính toàn diện được thiết kế để giúp các cá nhân bên ngoài chính tài chính và được sử dụng bởi các tổ chức tài chính và các cộng đồng hoặc-ganizations quan tâm đến việc tài trợ hội thảo giáo dục tài chính. Trong một đánh giá tại theo chiều dọc của tiền thông minh, người trả lời báo cáo tích cực thay đổi đáng kể trong mức độ tiết kiệm, số tiền nợ, và khả năng để so sánh mua sắm cho các sản phẩm tài chính vào cuối của đào tạo của họ và trong trung hạn (sáu đến 12 tháng sau).10 các chương trình giáo dục tài chính khác cho người lớn có thể được gắn với một tài sản cụ thể xây dựng sáng kiến. Nhiều thành phố tài trợ lần đầu homebuyer chương trình yêu cầu người tham gia để hoàn thành trước khi mua tư vấn để vượt qua vòng loại. Một nghiên cứu cho thấy rằng luật sư-ing có thể được hiệu quả trong việc giảm phạm pháp thế chấp, và chương trình tư vấn khác nhau khác nhau về của effec-tiveness: cá nhân dựa trên chương trình dẫn đến một sự giảm lớn trong tỷ lệ delinquency, liên quan đến lớp học và tư vấn tự học tại nhà. Đặt cá nhân phát triển-ment tài khoản (IDA) chương trình cũng có một yêu cầu tài chính edu-cation để tham gia, và nghiên cứu đã chỉ ra rằng các khóa học thậm chí ngắn từ 8-10 giờ, có thể có một tác động đáng kể về tiết kiệm behavior.11While the effectiveness of financial education is still under debate, there is some consensus that delivering fi- nancial education around a specific life event or finan- cial decision, such as the purchase of a home or opening a savings account, can increase the program’s salience and impact (for more on tying financial products into fi- nancial education, see the article “Banks and Financial Education”). Often referred to as “just-in-time” education, this approach provides targeted information that is rel- evant and can be applied in the near term. For example, workplace training on retirement planning gained popu- . . . individuals must have the oppor- tunity to participate in economic life by being linked to financial institutions.larity với sự trỗi dậy của sự đóng góp được xác định kế hoạch như trách nhiệm của tiết kiệm cho quỹ hưu trí ngày càng rơi vào employees.12 nghiên cứu cho thấy bằng chứng về tăng mức độ của sự tham gia và tiết kiệm trong quỹ hưu trí kế hoạch sau khi com-pletion của nơi làm việc training.13 nhưng việc tham gia các chương trình này là tự nguyện, và nó có thể là các trường hợp mà những người tham gia vào đào tạo như vậy có nhiều khả năng để tiết kiệm và kế hoạch cho quỹ hưu trí của họ , do đó làm cho nó khó khăn để hiểu hiệu quả thật sự của giáo dục. Nhà nghiên cứu Lewis Mandell tóm tắt vấn đề bằng cách chỉ ra rằng, "những người cần tài chính giáo dục nhất — công nhân với ít giáo dục chính thức, những người đã tích lũy được vài tài sản và đang gặp nguy hiểm lớn nhất của rút lui mà không có thu nhập đủ — ít nhất có thể tham dự." 14 Tuy nhiên, một nghiên cứu cho thấy rằng hội thảo quỹ hưu trí dường như có ảnh hưởng mạnh nhất trong số các công nhân với cấp dưới của sự giàu có và rằng những tác động làm giảm hoặc biến mất trong số giàu có workers.15 tìm kiếm này đã được xác minh bởi nhà nghiên cứu Dartmouth Annamaria Lusardi, người cũng thấy rằng các hiệu ứng của hội thảo là đặc biệt là mạnh mẽ cho những người có ít sự giàu có hoặc giáo dục, thúc đẩy tài chính giàu có trong một số trường hợp bởi nhiều như 18 percent.16Những thách thức trong lĩnh vựcMột trong những thách thức phải đối mặt với tương đối trẻ lĩnh vực giáo dục tài chính là sự thiếu hụt phổ biến terminol-ogy và tiêu chuẩn. Trong khi "biết" phổ được định nghĩa là khả năng đọc và viết, ý nghĩa của thuật ngữ "tài chính" là chưa rõ ràng. Hội đồng cố vấn của tổng thống về tài chính, một nhóm các chuyên gia ngành công nghiệp được hình thành trong năm 2008, xác định tài chính như là "khả năng sử dụng kiến thức và kỹ năng quản lý tài chính resourc-es có hiệu quả cho một đời của tài chính lành mạnh", nhưng chỉ ra rằng, "thuật ngữ 'tài chính' đang được sử dụng để mô tả chương trình giáo dục tài chính mà không cần cân nhắc chính xác là những gì mục tiêu của chương trình là những kỹ năng cụ thể những người tham gia sẽ tìm hiểu, hoặc nếu par-ticipants sẽ xuất hiện từ chương trình với khả năng kiểm soát tương lai tài chính của họ. " 17 thậm chí ap-propriateness của thuật ngữ "tài chính" tranh cãi như học viên chỉ ra rằng một số người tham gia chương trình có thể tìm thấy ý nghĩa của mù chữ là gây khó chịu, par-ticularly trong số quần thể có thu nhập thấp hoặc những người có mức thấp của giáo dục đạt được. Ngoài ra, Johnson và Sherraden đề nghị rằng tài chính là "hữu ích nhưng chưa đủ," chỉ ra rằng các cá nhân phải có cơ hội để tham gia vào đời sống kinh tế bằng đang được liên kết với các tổ chức tài chính; họ giới thiệu một thuật ngữ mới vào trường và tham khảo này hoạt động kết hợp của kiến thức và thực hành như là "khả năng tài chính." 18Này không thống nhất trong thuật ngữ tạo ra những thách thức cụ thể cho các nhà nghiên cứu đang cố gắng để đánh giá hiệu quả-ness của lĩnh vực tài chính giáo dục; Nếu không có định nghĩa phù hợp và rõ ràng tiêu chuẩn, nó là vô cùng khó khăn cho các thẩm định để so sánh những thay đổi trong kiến thức hoặc-havior từ một chương trình tiếp theo và làm cho ngành công nghiệp-rộng assessments.19 ngoài ra, có nhiều biến thể trên các chương trình trong điều khoản của những gì đang được đo và how.20 chương trình đánh giá vẫn là một thách thức đáng kể cho tài chính giáo dục học viên và nhà nghiên cứu ưa thích vì một số lý do : sự thiếu hụt hiểu ing về làm thế nào để đo lường tác động chương trình (thiết kế một công cụ khảo sát, xác định thích hợp số liệu); khả năng giới hạn trong điều khoản của nhân viên, thời gian và nguồn tài trợ cho chương trình đánh giá; và khó khăn và chi phí associ-ated với thu thập đủ dữ liệu cho một nghiên cứu nghiêm ngặt. Thu thập dữ liệu theo chiều dọc trong dài hạn là par-ticularly tốn kém và khó khăn, như duy trì liên lạc theo thời gian đòi hỏi phải nỗ lực đáng kể và những người tham gia có thể không đáp ứng. Kết quả là, nhiều đánh giá sử dụng một mô hình trước và bài kiểm tra đánh giá, mà nói chung dựa trên dữ liệu báo cáo tự và không nắm bắt thay đổi behav-ior là nhiều khả năng xảy ra trên term.21 dài hơn một số tài nguyên hữu ích có sẵn để giúp đơn giản hóa quá trình đánh giá chương trình, chẳng hạn như Na-tế Endowment cho bộ công cụ Evalu-chòe tài chính giáo dục (NEFE) (xem bài viết "Học tập và phát triển" cho biết thêm thông tin từ NEFE) , và nhiều người trong số các hướng dẫn và nguồn tài nguyên web được thiết kế để được bác sĩ thân thiện và dễ dàng để use.22Ngoài những thách thức rộng hơn thảo luận ở trên, còn có một số thách thức ở cấp độ cá nhân. Ví dụ, động cơ thúc đẩy một người để thay đổi của behav-ior là vô cùng khó khăn. Hiểu biết và làm là vấn đề sepa-tỷ lệ, và hành vi tài chính tốt đòi hỏi không chỉ là kiến thức, nhưng cũng là kỷ luật, định hướng tương lai, và tự kiểm soát. Thậm chí cao kiến thức và kỹ năng cá nhân có thể có một thời gian khó khăn kiểm soát chi tiêu của họ và nợ, mặc dù biết hành vi "tốt" của quản lý tài chính. Có một số quảng cáo-vancements hứa hẹn trong lĩnh vực hành vi kinh tế có thể giúp tài chính giáo dục cung cấp hiểu rõ hơn về mối liên hệ giữa kiến thức và hành vi (xem bài viết "An Apple hoặc một Donut" cho hơn về hành vi kinh tế). Thách thức khác ở cấp độ cá nhân bao gồm ngôn ngữ và rào cản văn hóa. Chủ tịch dự trữ liên bang Ben Ber-nanke đã công nhận sự cần thiết cho edu tài chính lớn hơn-

Kết quả (Việt) 2:

và "BizTown" chương trình tại nhiều địa điểm trên khắp đất nước, trong đó cung cấp thực tế học tập tions simula- cho tiểu học, trung học, và học sinh trung học. Học sinh học về quản lý tài chính cá nhân và tìm hiểu ngành nghề (Park Tài chính) cũng như tàu entrepreneur-, doanh nghiệp tự do, và lập kế hoạch tài chính (BizTown) trong lớp học, và sau đó truy cập một trang web JA để tham gia vào một vai trò chơi mô phỏng thực hành. Ví dụ, học sinh visit- ing viên tài chính được phân ngẫu nhiên một "cuộc sống tình" thẻ mà quyết định việc làm, thu nhập, trình độ học vấn, tình trạng và số trẻ em cho các mô phỏng hôn nhân của họ. Dựa trên những yếu tố này, học sinh sử dụng các dịch vụ ngân hàng, nhà ở pur- đuổi theo, thực phẩm, bảo hiểm y tế, và các trường đại neces- khác, và kinh nghiệm trực tiếp quá trình lập ngân sách, tiết kiệm, và làm cho sự lựa chọn và đánh đổi để sống trong khả năng của họ.
Trong khi nó có thể là lý tưởng để thấm nhuần những thói quen tốt về tài chính ở độ tuổi trẻ, đó cũng là một nhu cầu rất lớn đối với cation dục tài chính cho người lớn. Nhiều người lớn không bao giờ học được những điều cơ bản của quản lý tài chính tốt và có thể đấu tranh với tín dụng xấu, trong khi người lớn khác có thể phải đối mặt với những thách thức chức tài chính mới trong môi trường kinh tế hiện nay, chẳng hạn như tổn thất đáng kể cho danh mục đầu tư hưu trí của họ. Ngoài ra, bản chất luôn thay đổi của thị trường tài chính và các sản phẩm có nghĩa là người lớn phải tiếp tục giáo dục chính mình để quản lý thành công các quyết định tài chính phức tạp, chẳng hạn như trả nợ hoặc mua một căn nhà. Giáo dục tài chính cho người lớn nói chung là tự nguyện và các chương trình thu hút người tham gia thông qua một loạt các Nels Chan. Ví dụ, chương trình "Smart Money" của FDIC là một chương trình giáo dục tài chính toàn diện được thiết kế để giúp các cá nhân bên ngoài dòng chính tài chính và được sử dụng bởi các tổ chức tài chính và các tổ chức cộng đồng khác quan tâm tài trợ hội thảo giáo dục tài chính. Trong một đánh giá theo chiều dọc gần đây của Smart Money, trả lời báo cáo những thay đổi tích cực đáng kể trong mức độ tiết kiệm, số tiền nợ, và khả năng để so sánh cửa hàng cho các sản phẩm tài chính vào cuối đào tạo của họ và trong trung hạn (sáu đến mười hai tháng sau đó) .10 các chương trình giáo dục tài chính cho người lớn có thể được gắn với một sáng kiến xây dựng tài sản cụ thể. Nhiều chương trình cho người mua nhà lần đầu thành phố tài trợ yêu cầu người tham gia để hoàn thành tư vấn trước khi mua để đủ điều kiện. Một nghiên cứu cho thấy rằng ing counsel- như vậy có thể có hiệu quả trong việc làm giảm phạm pháp thế chấp, và các chương trình tư vấn khác nhau khác nhau ở tính hiệu qủa của họ: các chương trình riêng lẻ dựa trên kết quả giảm lớn trong tỷ lệ nợ quá hạn, liên quan đến lớp học và ở nhà tự tư vấn nghiên cứu. Hầu hết các tài khoản của sự phát triển cá nhân (IDA) chương trình cũng có một yêu cầu cation dục tài chính cho tham gia, và các nghiên cứu đã chỉ ra rằng các khóa học thậm chí ngắn, từ 8-10 tiếng, có thể có một tác động đáng kể đến tiết kiệm behavior.11 Trong khi hiệu quả của giáo dục tài chính vẫn còn được tranh luận, có một số đồng thuận rằng việc cung cấp giáo dục tài chính fi- xung quanh một sự kiện cuộc sống cụ thể hoặc quyết định chức tài chính, chẳng hạn như việc mua một ngôi nhà hoặc mở một tài khoản tiết kiệm, có thể làm tăng nổi bật và tác động của chương trình (cho nhiều hơn vào sản phẩm tài chính buộc vào giáo dục tài chính fi-, xem bài viết "Ngân hàng và Tài chính Giáo dục"). Thường được gọi là giáo dục "just-in-time", phương pháp này cung cấp thông tin nhắm mục tiêu mà là xác đáng và có thể được áp dụng trong tương lai gần. Ví dụ, đào tạo tại nơi làm việc về kế hoạch nghỉ hưu tăng popu. . . cá nhân phải có được cơ hội để tham gia vào đời sống kinh tế bằng cách liên kết với các tổ chức tài chính. larity với sự nổi lên của các kế hoạch đóng góp được xác định là trách nhiệm của việc tiết kiệm cho hưu trí ngày càng giảm về nghiên cứu employees.12 cho thấy bằng chứng về sự gia tăng mức độ tham gia và tiết kiệm trong kế hoạch nghỉ hưu sau khi pletion tạp của nơi làm việc training.13 Nhưng sự tham gia trong các chương trình này là tự nguyện, và nó có thể là trường hợp đó những người tham gia đào tạo như vậy có nhiều khả năng tiết kiệm và kế hoạch hưu trí của họ, do đó làm cho nó khó hiểu hiệu quả thực sự của giáo dục. Nhà nghiên cứu Lewis Mandell tóm tắt vấn đề này bằng cách chỉ ra rằng, "những người cần được giáo dục tài chính cho hầu hết người cộng sự với ít học, người đã tích lũy được một ít tài sản và đang trong nguy hiểm lớn nhất của nghỉ hưu mà không có đủ thu nhập rất ít có khả năng tham dự." 14 Tuy nhiên, một nghiên cứu phát hiện ra rằng các cuộc hội thảo về hưu dường như có tác dụng mạnh nhất trong số các công nhân với mức độ thấp của sự giàu có và rằng tác động giảm hoặc biến mất trong workers.15 giàu Phát hiện này đã được xác minh bởi nhà nghiên cứu Dartmouth Annamaria Lusardi, ai cũng nhận thấy rằng hiệu quả các cuộc hội thảo đặc biệt mạnh cho những người có ít của cải hay giáo dục, thúc đẩy sự giàu có về tài chính trong một số trường hợp của nhiều như 18 percent.16 Những thách thức trong lĩnh vực Một trong những thách thức phải đối mặt với các lĩnh vực tương đối trẻ của giáo dục tài chính là thiếu terminol- chung ogy và tiêu chuẩn. Trong khi "biết chữ" được phổ định nghĩa là khả năng đọc và viết, ý nghĩa của thuật ngữ "thức về tài chính" là chưa rõ ràng. Hội đồng Cố vấn của Tổng thống về Financial Literacy, một nhóm các chuyên gia ngành công nghiệp được hình thành vào năm 2008, định nghĩa về tài chính là "khả năng sử dụng kiến thức và kỹ năng để quản lý resourc- tài chính es hiệu quả cho một đời tài chính hạnh phúc", nhưng chỉ ra rằng ", thuật ngữ 'thức về tài chính" đang được sử dụng để mô tả các chương trình giáo dục tài chính mà không tính đến chính xác những gì mục tiêu của chương trình là, những kỹ năng đặc biệt những người tham gia sẽ được học, hoặc nếu đại biểu của đoàn sẽ nổi lên từ chương trình với khả năng mất kiểm soát tương lai tài chính của họ. "17 Ngay cả những propriateness xỉ của thuật ngữ" thức về tài chính "là tranh luận như học chỉ ra rằng một số người tham gia chương trình có thể tìm thấy ý nghĩa của nạn mù chữ cho là xúc phạm, đặc biệt là giữa các nhóm dân cư có thu nhập thấp hoặc những người với các mức thấp của trình độ học vấn. Ngoài ra, Johnson và Sherraden cho rằng thức về tài chính là "một ý tưởng hữu ích, nhưng không đủ", chỉ ra rằng các cá nhân phải có cơ hội để tham gia vào đời sống kinh tế bằng cách liên kết với các tổ chức tài chính; họ giới thiệu một thuật ngữ mới cho lĩnh vực này và tham khảo các chức năng kết hợp này của kiến thức và thực hành như 18 "khả năng tài chính." mâu thuẫn trong thuật ngữ này tạo ra những thách thức đặc biệt đối với các nhà nghiên cứu đang cố gắng để đánh giá hiệu quả của các lĩnh vực giáo dục tài chính; mà không có định nghĩa thống nhất và tiêu chuẩn rõ ràng, đó là cực kỳ khó khăn cho người đánh giá để so sánh những thay đổi trong nhận thức hoặc được- havior từ một chương trình kế tiếp và làm industry- assessments.19 rộng Ngoài ra, có sự khác biệt lớn giữa các chương trình về những gì là được đo lường và đánh giá how.20 Chương trình vẫn còn là một thách thức lớn đối với các học viên giáo dục tài chính và các nhà nghiên cứu cũng như cho một số lý do: thiếu chung của sự hiểu biết về làm thế nào để đo lường tác động chương trình (thiết kế một công cụ điều tra, xác định các số liệu thích hợp); giới hạn năng lực cả về nhân viên, thời gian, và tài trợ cho các chương trình đánh giá; và những khó khăn và chi phí liên quan chặt chẽ với việc thu thập đủ dữ liệu cho một nghiên cứu nghiêm ngặt. Thu thập dữ liệu theo chiều dọc trong thời gian dài là đặc biệt quan tốn kém và đầy thách thức, như việc duy trì liên lạc theo thời gian đòi hỏi những nỗ lực đáng kể và người tham gia có thể không phản hồi. Kết quả là, nhiều đánh giá sử dụng một mô hình trước và sau xét nghiệm đánh giá, mà thường dựa vào dữ liệu tự báo cáo và không nắm bắt behav- thay đổi ior rằng có nhiều khả năng xảy ra trong quá còn term.21 Một số hữu ích nguồn lực có sẵn để giúp đơn giản hóa quá trình đánh giá chương trình, chẳng hạn như các NA- quốc Endowment for Education Financial (NEFE) Evalu- ation Toolkit (xem bài viết "Học tập và Phát triển" để biết thêm thông tin từ NEFE), và nhiều người trong số những hướng dẫn và nguồn tài nguyên web được thiết kế để học thân thiện và dễ dàng để use.22 Ngoài những thách thức lớn hơn đã thảo luận ở trên, có một số thách thức ở cấp độ cá nhân. Ví dụ, động cơ thúc đẩy một người để thay đổi ior behav- của họ là vô cùng khó khăn. Hiểu biết và làm được vấn đề tỷ lệ sepa-, và hành vi tốt về tài chính đòi hỏi không chỉ kiến thức mà còn kỷ luật, định hướng tương lai, và tự kiểm soát. Ngay cả cá nhân cao kiến thức và tay nghề cao có thể có một thời gian khó kiểm soát chi tiêu và nợ của họ, mặc dù biết là "tốt" hành vi của quản lý tài chính. Có một số vancements quảng cáo- đầy hứa hẹn trong lĩnh vực kinh tế học hành vi đó có thể giúp các nhà cung cấp giáo dục tài chính hiểu rõ hơn về mối liên hệ giữa kiến thức và hành vi (xem bài viết "An Apple hoặc một Donut" để biết thêm về hành vi kinh tế). Những thách thức khác ở cấp độ cá nhân bao gồm ngôn ngữ và rào cản văn hóa. Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Ben Ber- nanke đã nhận ra nhu cầu dục tài chính lớn hơn