ONLINE PAYMents SIDELINE BANKS1. Th

ONLINE PAYMents SIDELINE BANKS

1. The central role of banks in the payment system is under fierce attack from new players
offering electronic bill presentment and payment (EBPP). Already 2% of US households
pay their bills online, although even these online payers still receive a pile of paper bills in
the mail each month.

2. The attractions of EBPP are obvious. Billers will save money as paper handling and
postage are reduced and accounts receivables drop due to a faster payment cycle.
Estimates of the savings to billers in the US over the next few years surpass $2 billion.

3. Although payers will also reap some savings in postage, envelopes, and perhaps checking
fees, the primary benefit will be convenience. Transpoint, conceived by Microsoft and
First Data, estimates that consumers today spend two hours per month paying bills and
that could be cut in half. Tower Group predicts that these advantages will lead to online
payment expanding from 1.3 million to 10 million households in the US by 2003.

4. The question for banks is whether they can retain their central role in the system as
payments move online. The downside risks are enormous. If banks were to forfeit their
role in the payment system, they would lose critical customer relationships.

5. EBPP could be the “killer app” that online banking has been waiting for. If another firm,
such as Microsoft, becomes the central player, then consumers will be logging on to their
Web site each month to pay their bills. Once there, it will be a small step to provide
products to serve all their financial needs, from investments to home mortgages.

6. It gets worse. EBPP will cause revenues from lucrative cash management services to
decline as the mountains of paper bills and checks are replaced by online equivalents. If
banks are cut out of EBPP and lose their special relationships with corporate customers,
the lost revenues from such services as lockbox, controlled disbursement, and account
reconciliation will be far greater.

7. The threat is similar to a battle the banks fought, and lost, over credit card transactions.
Today 75% of all credit card transactions in the US are processed by nonbanks. To make
sure this will not happen again, US banks have responded by creating Integrion and
Spectrum - consortiums that are striving to serve as aggregators and provide EBPP
products to banks. So far they have been slow to get off the ground and have had trouble
making progress, bogged down by governance issues and disagreements over standards
and content.

8. With so many moving pieces, many banks are hedging their bets. For example, Citibank
is a member of Integrion and also an investor in Transpoint, while Chase is a Spectrum
member and has partnered with CheckFree. The banks know that the stakes are high.
They also know that if they don not get EBPP right, someone else will.

Kết quả (Việt) 1:

Thanh toán trực tuyến bên lề ngân hàng1. vai trò trung tâm của các ngân hàng trong hệ thống thanh toán đang bị tấn công ác liệt từ người chơi mớicung cấp sự điện tử hóa đơn và thanh toán (EBPP). Đã 2% hộ gia đình Mỹtrả các hóa đơn trực tuyến, mặc dù ngay cả những đối tượng nộp trực tuyến vẫn còn nhận được một đống giấy tờ trongthư mỗi tháng.2. các điểm tham quan của EBPP là hiển nhiên. Billers sẽ tiết kiệm tiền như giấy xử lý vàbưu chính được giảm và khoản phải thu tài khoản thả do một chu kỳ thanh toán nhanh hơn.Các ước tính của các khoản tiết kiệm để billers ở Mỹ trong vài năm tiếp theo vượt qua $2 tỷ.3. mặc dù đối tượng nộp cũng sẽ gặt hái một số tiết kiệm bưu chính, phong bì, và có lẽ kiểm tralệ phí, lợi ích chính sẽ là thuận tiện. Transpoint, hình thành bởi Microsoft vàDữ liệu đầu tiên, ước tính rằng người tiêu dùng hôm nay dành hai giờ mỗi tháng thanh toán hóa đơn vàmà có thể được giảm một nửa. Tháp nhóm dự đoán rằng những lợi ích này sẽ dẫn đến trực tuyếnthanh toán mở rộng từ 1.3 triệu đến 10 triệu hộ gia đình tại Hoa Kỳ năm 2003.4. câu hỏi cho các ngân hàng là cho dù họ có thể giữ lại của vai trò trung tâm trong hệ thống nhưdi chuyển khoản thanh toán trực tuyến. Những rủi ro sụt là rất lớn. Nếu ngân hàng đã mất của họvai trò trong hệ thống thanh toán, họ sẽ mất mối quan hệ khách hàng quan trọng.5. EBPP có thể là "ứng dụng kẻ giết người" mà ngân hàng trực tuyến đã chờ đợi. Nếu một công ty,chẳng hạn như Microsoft, trở thành cầu thủ trung tâm, sau đó người tiêu dùng sẽ đăng nhập vào của họTrang web mỗi tháng để trả các hóa đơn. Một khi có, nó sẽ là một bước nhỏ để cung cấpsản phẩm để phục vụ tất cả nhu cầu tài chính của họ, từ đầu tư để nhà thế chấp.6. nó bị nặng hơn. EBPP sẽ làm cho doanh thu từ các dịch vụ quản lý tiền mặt hấp dẫn đểtừ chối núi của các hóa đơn giấy và kiểm tra được thay thế bởi trực tuyến tương đương. NếuNgân hàng được cắt ra khỏi EBPP và mất các mối quan hệ đặc biệt với khách hàng doanh nghiệp,Các khoản thu bị mất từ các dịch vụ như lockbox, kiểm soát giải ngân và tài khoảnhòa giải sẽ xa hơn.7. các mối đe dọa là tương tự như một trận các ngân hàng chiến đấu, và bị mất, trong giao dịch thẻ tín dụng.Vào ngày hôm nay 75% của tất cả các giao dịch thẻ tín dụng ở Mỹ được xử lý bởi nonbanks. Để làm chochắc chắn điều này sẽ không xảy ra một lần nữa, các ngân hàng Mỹ đã phản ứng bằng cách tạo ra Integrion vàQuang phổ - consortiums đang phấn đấu để phục vụ như là tập hợp và cung cấp EBPPsản phẩm cho các ngân hàng. Đến nay, họ đã được làm chậm để có được ra khỏi mặt đất và đã có vấn đềlàm cho tiến độ, sa lầy bởi vấn đề quản trị và bất đồng trong tiêu chuẩnvà nội dung.8. với rất nhiều di chuyển miếng, nhiều ngân hàng bảo hiểm rủi ro cược của họ. Ví dụ, Citibanklà một thành viên của Integrion và cũng là nhà đầu tư của Transpoint, trong khi Chase là một phổthành viên và đã hợp tác với CheckFree. Các ngân hàng biết rằng các cổ phần cao.Họ cũng biết rằng nếu họ don không nhận được EBPP quyền, người khác sẽ.

Kết quả (Việt) 2:

Thanh toán trực tuyến NGÂN HÀNG bên lề 1. Vai trò trung tâm của các ngân hàng trong hệ thống thanh toán đang bị tấn công khốc liệt từ các cầu thủ mới cung cách phô hóa đơn điện tử và thanh toán (EBPP). Đã 2% hộ gia đình Mỹ thanh toán hóa đơn trực tuyến của họ, mặc dù ngay cả những đối tượng nộp trực tuyến vẫn còn nhận được một đống hóa đơn giấy trong hộp thư mỗi tháng. 2. Các địa điểm hấp dẫn của EBPP là hiển nhiên. Billers sẽ tiết kiệm tiền như giấy xử lý và bưu chính đang giảm và các khoản phải thu giảm do một chu kỳ thanh toán nhanh hơn. Ước tính số tiền tiết kiệm để billers tại Mỹ trong vài năm tiếp theo vượt qua $ 2 tỷ đồng. 3. Mặc dù đối tượng nộp cũng sẽ gặt hái được một số tiền tiết kiệm trong bưu chính, bao thư, và có lẽ kiểm tra chi phí, lợi ích chính sẽ được thuận tiện. Transpoint, được thai nghén bởi Microsoft và First Data, ước tính rằng người tiêu dùng ngày nay dành hai giờ mỗi hóa đơn thanh toán tháng và có thể được giảm đi một nửa. Tower Group dự đoán rằng những lợi thế này sẽ dẫn đến tuyến thanh toán mở rộng 1.300.000-10.000.000 hộ gia đình ở Mỹ vào năm 2003. 4. Các câu hỏi dành cho các ngân hàng là liệu họ có thể giữ vai trò trung tâm của mình trong hệ thống như các khoản thanh toán trực tuyến di chuyển. Các rủi ro suy thoái là rất lớn. Nếu các ngân hàng đã để mất họ vai trò trong hệ thống thanh toán, họ sẽ mất các mối quan hệ khách hàng quan trọng. 5. EBPP có thể là "ứng dụng sát thủ" mà ngân hàng trực tuyến đã được chờ đợi. Nếu một công ty, chẳng hạn như Microsoft, trở thành cầu thủ trung tâm, sau đó người tiêu dùng sẽ được đăng nhập vào họ trang web mỗi tháng để trả các hóa đơn của họ. Khi đó, nó sẽ là một bước nhỏ để cung cấp các sản phẩm để phục vụ tất cả các nhu cầu tài chính của họ, từ các khoản đầu tư để thế chấp nhà. 6. Nó bị nặng hơn. EBPP sẽ gây ra doanh thu từ các dịch vụ quản lý tiền mặt hấp dẫn để từ chối khi các núi các hóa đơn giấy và kiểm tra được thay thế bằng tương đương trực tuyến. Nếu các ngân hàng được cắt ra khỏi EBPP và mất mối quan hệ đặc biệt của họ với khách hàng doanh nghiệp, doanh thu bị mất từ các dịch vụ như hộp khóa, kiểm soát giải ngân và hạch toán hòa giải sẽ được xa hơn. 7. Các mối đe dọa tương tự như một trận chiến của các ngân hàng đã chiến đấu, và bị mất, qua các giao dịch thẻ tín dụng. Hôm nay 75% của tất cả các giao dịch thẻ tín dụng ở Mỹ được chế biến bởi nonbanks. Để đảm bảo điều này sẽ không xảy ra một lần nữa, các ngân hàng Mỹ đã phản ứng bằng cách tạo ra Integrion và Spectrum - tập đoàn mà tôi đang phấn đấu để phục vụ như là người tập hợp và cung cấp EBPP sản phẩm cho các ngân hàng. Vì vậy, đến nay họ đã được làm chậm để có được khỏi mặt đất và cũng khó tiến bộ, sa lầy bởi các vấn đề quản trị và bất đồng về các tiêu chuẩn và nội dung. 8. Với rất nhiều phần chuyển động, nhiều ngân hàng đang bảo hiểm rủi ro cược của họ. Ví dụ, Citibank là một thành viên của Integrion và cũng là một nhà đầu tư trong Transpoint, trong khi Chase là một Spectrum thành viên và đã hợp tác với CheckFree. Các ngân hàng biết rằng các cổ phần đang cao. Họ cũng biết rằng nếu họ không có được không EBPP đúng, người khác sẽ.