Duration and Interest-Rate RiskNow

Duration and Interest-Rate Risk
Now that we understand how duration is calculated, we want to see how it can be used by the practicing financial institution manager to measure interest-rate risk. Duration is a particularly useful concept because it provides a good approximation, particularly when interest-rate changes are small, for how much the security price changes for a given change in interest rates, as the following formula indicates:

Kết quả (Việt) 1:

Thời gian và lãi suất-rủi roBây giờ mà chúng tôi hiểu cách tính thời gian, chúng tôi muốn xem như thế nào nó có thể được sử dụng bởi người quản lý tổ chức tài chính thực hành để đo tỷ lệ lãi suất nguy cơ. Thời gian là một khái niệm đặc biệt hữu ích vì nó cung cấp một xấp xỉ tốt, đặc biệt là khi tỷ lệ lãi suất thay đổi nhỏ, cho bao nhiêu mức bảo mật thay đổi cho một sự thay đổi nhất định trong lãi suất, như ngụ ý công thức sau đây:

Kết quả (Việt) 2:

Thời hạn và lãi suất Rủi ro
Bây giờ chúng ta hiểu cách thời gian được tính toán, chúng tôi muốn xem làm thế nào nó có thể được sử dụng bởi người quản lý tổ chức tài chính thực hành để đo lường rủi ro lãi suất. Thời gian là một khái niệm rất hữu ích vì nó cung cấp một xấp xỉ tốt, đặc biệt là khi thay đổi lãi suất là nhỏ, cho bao nhiêu thay đổi giá an ninh cho mỗi sự thay đổi về lãi suất, như công thức sau đây chỉ ra: