2. Background of Study 2.1 An Overv

2. Background of Study
2.1 An Overview of the Pakistani Economy
Pakistan has a population of 184.35 million and the majority of these people are young people (Wasti, 2013). The Pakistani economy is largely depending on a commodity sector comprises of agriculture and industry; contributed 42.3 percent of GDP in year 2012–2013 (Wasti, 2013). The agriculture sector is a major source of raw material to industrial unit accounts for 21.4 percent of the GDP, which employs 45 percent labor force and contribute 60 percent in exports (Farooq, 2013). However, agriculture and industry move by, hand in hand in Pakistani economy. Moreover, the country face very challenging and unstable economic situation, the real growth rate in 2012-13 is 3.6 percent as compared to 9.0 percent was in 2004-05; inflation rate over 7.5 percent and unemployment rate is 6 percent (Wasti, 2013). Hence, the most challenging situations for Pakistani economy is to generate employment opportunities for people who are willing to work. These economic indicators can be achieved by recognizing the significance of small businesses that generate employment and development of the nation (Khalique et al., 2011).
2.2 Small and Medium Enterprises (SMEs) in Pakistan
The Small and Medium Enterprises Development Authority (SMEDA) is an institution in Pakistan working under the ministry of industries was established in 1998 to facilitate and regulate SMEs in enhancing their capabilities and competitiveness. According to the SMEDA definition of SMEs are divided into three classes, for example, (a) employment size up to 250, (b) paid up capital up to Rs. 25 million and (c) annual sales up to Rs. 250 million (Khalique et al., 2011). Moreover, Pakistani SMEs constitute 90 percent of all the enterprises; 80 percent of the non-agriculture manpower employed by SMEs and contribute estimated 40 percent in the annual GDP of the country (Khalique et al., 2011).
2.3 Professional Accountants and Financial Reporting in Pakistan
After independence in 1947, Pakistan implemented the British accounting rules such as the Companies Act 1913 and Audit rules 1932 (Saeed, 1993). Later, in 1961, The Institute of Chartered Accountants of Pakistan (ICAP) was established under the Accountant Ordinance in 1961, as an independent professional body with the objective to regulate the accounting and auditing functions in Pakistan (Badshah, 2013). In 1966, the Institute of Cost and Management Accountants of Pakistan (ICMAP) was established in order to regulate the management accounting profession. In 1997, the formation of Securities and Exchange Commission of Pakistan (SECP) is a major development to improve regulations concerning financial reporting, auditing, superintendence and control of corporate entities in Pakistan, and work closely with ICAP (ICAP, 2007). Therefore, laws require that auditors should be member of ICAP to audit every listed firm, pubic joint stock firms and other legal business entities are required auditing and present their financial reports (Rashid et al., 2012). Pakistan was planning to adopt International Financial Reporting Standards (IFRS) for SMEs through ICAP, for example “medium sized enterprises must follow the accounting and financial reporting framework and standard for medium-sized entities” (ICAP, 2007, p. 12). In fact, ICAP (http://www.icap.org.pk) plays an important role in the Pakistani SMEs environment through professional accountants.
2.4 Outsourcing of Accounting Functions in SMEs
The concept of outsourcing was first introduced in the last period of 1980 (Hussey and Jenster, 2003). Outsourcing refers as an external service supplier to a firm (Carey et al., 2006). However, the management accounting outsourcing is a practice involves ‘external accountant’ both external professional accountant and accounting firm (Kamyabi & Devi, 2011; Everaert et al., 2010). For example, in Pakistan, SMEs can get services from an external professional accountant, both an individual accountant and accounting firm with valid ICAP certificates. In Pakistan external accountant are providing accounting services (costing, financial statement, etc.), advisory services and auditing services (e.g., financial audit and tax audit etc.) (ICAP, 2013). Thus, many previous studies confirm that SMEs prefers to outsource their accounting functions to an external professional accountant. In Belgium over two-third firms outsource accounting functions (Everaert et al., 2010), in Australia and UK majority of firms outsource accounting tasks (Carey et al., 2006), in Norway many firms are involved in outsourcing of accounting services support (Gooderham et al., 2004). However, in the previous literature, most of the studies on accounting outsourcing were done in the developed countries except from Malaysia by Jayabalan et al. (2009) and latest in Iran by Kamyabi and Devi (2011). Therefore, there is a need to explore more SMEs accounting outsourcing functions in emerging economics such as Pakistan.
3. Theoretical Framework and Hypothesis
Transaction cost economics (TCE) theory has developed into a useful framework to explain why several SMEs performs management accounting tasks in-house, while other firms approach professional accountant who can help them to minimize transaction cost (Kamyabi & Devi, 2011; Everaert et al., 2010; Klein, 2005; Carey et al., 2006). The decision to outsource or internalize depends on the comparative transaction cost to avail that service such as the ex-ante negotiation cost and the ex-post performance and feedback (Williamson, 1985). TCE describes frequency, asset specificity and trust in accountant are essential components influencing accounting outsourcing decision (Everaert et al., 2010; Lammirmiaki, 2005; Spekle et al., 2007). Resource based view (RBV) theory has happened to a practical framework to describe why SMEs use external accountant services under competitive pressure (Gooderham et al., 2004). The transaction cost economics (TCE) primarily focus on governance (Mclvor, 2009). Whereas, RBV primarily focuses on production of capabilities and skills to achieve competitive benefit and performance (Barney, 1991; Gottschalk & Solli-Sœther, 2006; Mclvor, 2009; Kamyabi & Devi, 2011c). Therefore, the RBV describes that the level of competition becomes a major influencing factor affecting the decision of outsourcing accounting functions (Gooderham et al., 2004; Kamyabi & Devi, 2011c; Kamyabi & Devi, 2011d). Based on the arguments, TCE and RBV are complementary for outsourcing choice (McNally & Griffm, 2004; Kamyabi & Devi, 2011c; Gottschalk & Solli-Saether, 2006; Poppo & Zenger, 1998; Mclvor, 2009; Espino-Rodríguez et al., 2008). However, we provide some empirical evidence concerning SMEs outsources of accounting activities to professional accountant as given below one by one.
3.1 Frequency
Transaction frequency means the frequent or recurrent of the similar transaction (Murrey, 2001; Lamminmaki, 2007). Frequent or recurring activities can generate advantage of economies of scale (Widener & Selto, 1999) that allow the recovery of setup costs (Everaert et al., 2010). Consequently, TCE anticipated that frequent or recurrent activities are apparently to be produced internally (Williamson, 1985; Everaert et al., 2010). The frequency of accounting tasks can be classified as 1) periodicity of the accounting task and 2) the size of tasks (Everaert et al., 2010). First, periodicity of accounting tasks in particular describes as each of the accounting functions can be processed daily, weekly, monthly, quarterly, semi-yearly and yearly (Everaert et al., 2010). However, there are certain laws on accounting exist when it comes to the preparation of financial statements, for example, once a year; various business concerns prepare financial statements many times (Everaert et al., 2010). Secondly, the frequency can be understood by the size of the business activity (Everaert et al., 2010). Such as, a company processing the 20 invoices each month has a lower frequency of invoice entry than a company that deal with 2000 invoices each month. Therefore, an old company (20 invoices) is more attractive to outsource accounting function than the later one (Everaert et al., 2010). The frequency for accounting is categories into two tasks (Murray & Kotabe, 1999). A. Routine accounting tasks (entry of financial invoices, interim reporting) and B. non-routine accounting tasks (period end accounting and preparation of financial statements). According to Williamson, (1985, p. 60) high frequency trading will lead to the choice of hierarchical governance means that the internalization-the company chooses to produce the product or service, instead of buying it from a supplier. Consequently, the following hypothesis is suggested:
Hypothesis 1: The higher the frequency of accounting non-routine tasks the less intensively accounting functions are outsourced.
3.2 Asset Specificity
TCE and RBV predict that asset specificity is one of the demanding factors affecting the outsourcing intensity (Mclvor, 2009; Reeves et al., 2010; Kamyabi & Devi, 2011). Two common categories of specific assets, called tangible assets (i.e. land, machinery and equipment) and intangible assets (e.g., skills, ability, knowledge) (Barney, 1991; Lamminmaki, 2005; Mclvor, 2009). For instance, in the accounting perspective, tangible assets identify such as accounting software and intangible asset specify to human capital (e.g., information, competence and knowledge), that can be accessed from the market. Indeed, human assets are specific when professional accountants entail specialized knowledge of the particular attribute of a business concern (Everaert et al., 2010) while to perform a special accounting function. In accordance with TCE, when transactions are somewhat recurrent and asset specificity is low, such transactions are most likely to be governed by outsourcing (Chang et al., 2009; Jiang et

Kết quả (Việt) 2:

2. Bối cảnh của Study
2.1 Tổng quan về kinh tế Pakistan
Pakistan có dân số là 184.350.000 và đa số những người này là những người trẻ tuổi (Wasti, 2013). Các nền kinh tế Pakistan chủ yếu là tùy thuộc vào một ngành hàng bao gồm nông nghiệp và công nghiệp; đóng góp 42,3 phần trăm của GDP trong năm 2012-2013 (Wasti, 2013). Ngành nông nghiệp là nguồn nguyên liệu cho các tài khoản đơn vị công nghiệp 21,4 phần trăm của GDP, trong đó sử dụng 45 phần trăm lực lượng lao động và đóng góp 60 phần trăm trong xuất khẩu (Farooq, năm 2013). Tuy nhiên, nông nghiệp và ngành công nghiệp di chuyển bằng cách, tay trong tay trong nền kinh tế của Pakistan. Hơn nữa, đất nước phải đối mặt với tình hình kinh tế rất khó khăn và không ổn định, tốc độ tăng trưởng thực tế trong năm 2012-13 là 3,6 phần trăm so với 9,0 phần trăm là trong năm 2004-05; tỷ lệ lạm phát trên 7,5 phần trăm và tỷ lệ thất nghiệp là 6 phần trăm (Wasti, 2013). Do đó, những tình huống khó khăn nhất đối với nền kinh tế của Pakistan là để tạo cơ hội việc làm cho những người sẵn sàng làm việc. Các chỉ số kinh tế có thể đạt được bằng cách nhận ra tầm quan trọng của các doanh nghiệp nhỏ tạo ra việc làm và phát triển của dân tộc (Khalique et al 2011.,).
2.2 Doanh nghiệp vừa và nhỏ (SMEs) tại Pakistan
Các doanh nghiệp vừa và Cơ quan phát triển và nhỏ (SMEDA) là một tổ chức ở Pakistan làm việc theo chức vụ của các ngành công nghiệp được thành lập vào năm 1998 để tạo điều kiện và điều tiết các DNVVN trong việc tăng cường năng lực và khả năng cạnh tranh của họ. Theo định nghĩa SMEDA của các DNNVV được chia thành ba lớp học, ví dụ, (a) việc làm kích thước lên đến 250, (b) đã tăng vốn lên đến Rs. 25 triệu và (c) doanh thu hàng năm lên đến Rs. 250 triệu (Khalique et al., 2011). Hơn nữa, các DNVVN Pakistan chiếm 90 phần trăm của tất cả các doanh nghiệp; 80 phần trăm của lực phi nông nghiệp sử dụng bởi các doanh nghiệp nhỏ và đóng góp khoảng 40 phần trăm trong GDP hàng năm của cả nước (Khalique et al., 2011).
2.3 Professional Kế toán và báo cáo tài chính ở Pakistan
Sau khi độc lập vào năm 1947, Pakistan triển khai thực hiện các kế toán Anh các nguyên tắc như Luật công ty năm 1913 và kiểm toán quy năm 1932 (Saeed, 1993). Sau đó, vào năm 1961, Viện Kế toán Chartered của Pakistan (ICAP) được thành lập theo Pháp lệnh Kế toán vào năm 1961, là một cơ quan chuyên môn độc lập với mục tiêu để điều chỉnh các chức năng kế toán và kiểm toán tại Pakistan (Badshah, 2013). Năm 1966, Viện Kế toán chi phí và quản lý của Pakistan (ICMAP) được thành lập nhằm điều chỉnh các nghiệp vụ kế toán quản lý. Năm 1997, sự hình thành của Ủy ban Chứng khoán và Hối đoái của Pakistan (SECP) là một phát triển quan trọng để cải thiện các quy định liên quan đến báo cáo tài chính, kiểm toán, giám và kiểm soát của tổ chức doanh nghiệp ở Pakistan, và làm việc chặt chẽ với ICAP (ICAP, 2007). Vì vậy, pháp luật yêu cầu kiểm toán viên phải là thành viên của ICAP để kiểm toán mỗi công ty niêm yết, công ty cổ phần mu và các đơn vị kinh doanh hợp pháp khác được yêu cầu kiểm toán và trình bày báo cáo tài chính của họ (Rashid et al., 2012). Pakistan đã lên kế hoạch để áp dụng Chuẩn mực Báo cáo Tài chính Quốc tế (IFRS) cho DNNVV thông qua ICAP, ví dụ "các doanh nghiệp có quy mô vừa phải thực hiện theo các khuôn khổ và chuẩn mực kế toán và báo cáo tài chính cho các đơn vị cỡ trung bình" (ICAP, 2007, p. 12). Trong thực tế, ICAP (http://www.icap.org.pk) đóng một vai trò quan trọng trong môi trường doanh nghiệp nhỏ Pakistan thông qua các kế toán viên chuyên nghiệp.
2.4 Gia công phần mềm của các chức năng kế toán trong doanh nghiệp nhỏ
Khái niệm về gia công phần mềm được giới thiệu lần đầu trong giai đoạn cuối cùng của năm 1980 (Hussey và Jenster, 2003). Gia công phần mềm đề cập như là một nhà cung cấp dịch vụ bên ngoài cho một công ty (Carey et al., 2006). Tuy nhiên, gia công phần mềm kế toán quản trị là một thực hành liên quan đến việc "kế toán bên ngoài 'cả kế toán và kế toán chuyên nghiệp công ty bên ngoài (Kamyabi & Devi, 2011; Everaert et al, 2010.). Ví dụ, ở Pakistan, các DNVVN có thể nhận được các dịch vụ từ một kế toán chuyên nghiệp bên ngoài, cả một kế toán cá nhân và công ty kiểm toán có chứng chỉ ICAP hợp lệ. Tại Pakistan, kế toán bên ngoài được cung cấp dịch vụ kế toán (chi phí, báo cáo tài chính, vv), dịch vụ tư vấn và các dịch vụ kiểm toán (ví dụ, kiểm toán tài chính và kiểm toán thuế vv) (ICAP, 2013). Do đó, nhiều nghiên cứu trước đây khẳng định rằng các DNVVN thích thuê ngoài chức năng kế toán của mình để một kế toán chuyên nghiệp bên ngoài. Tại Bỉ hơn hai phần ba các công ty thuê ngoài chức năng kế toán (Everaert et al., 2010), ở Úc và Anh phần lớn các công ty thuê ngoài công việc kế toán (Carey et al., 2006), ở Na Uy nhiều doanh nghiệp cùng tham gia vào gia công phần mềm hỗ trợ dịch vụ kế toán (Gooderham et al., 2004). Tuy nhiên, trong các nghiên cứu trước đây, hầu hết các nghiên cứu về gia công phần mềm kế toán đã được thực hiện ở các nước phát triển, ngoại trừ từ Malaysia bởi Jayabalan et al. (2009) và mới nhất trong Iran bởi Kamyabi và Devi (2011). Vì vậy, có một nhu cầu để khám phá thêm các DNNVV chiếm chức năng gia công phần mềm trong kinh tế mới nổi như Pakistan.
3. Lý thuyết Framework và thuyết
kinh tế chi phí giao dịch (TCE) lý thuyết đã phát triển thành một khuôn khổ hữu ích để giải thích tại sao một số doanh nghiệp nhỏ thực hiện nhiệm vụ kế toán quản trị trong nhà, trong khi các công ty khác tiếp cận kế toán chuyên nghiệp có thể giúp họ giảm thiểu chi phí giao dịch (Kamyabi & Devi, 2011 ; Everaert et al, 2010;. Klein, 2005;. Carey et al, 2006). Các quyết định thuê ngoài hoặc nội hóa phụ thuộc vào giá giao dịch so sánh để tận dụng dịch vụ đó như chi phí đàm phán ex-ante và việc thực hiện công tác hậu và phản hồi (Williamson, 1985). TCE mô tả tần số, độ đặc hiệu tài sản và niềm tin trong kế toán là những thành phần thiết yếu ảnh hưởng đến kế toán quyết định gia công phần mềm (Everaert et al, 2010;. Lammirmiaki, 2005;. Spekle et al, 2007). Tài nguyên dựa vào view (RBV) Lý thuyết này đã xảy ra với một khuôn khổ thực tế để mô tả tại sao doanh nghiệp nhỏ sử dụng dịch vụ kế toán bên ngoài dưới áp lực cạnh tranh (Gooderham et al., 2004). Các kinh tế chi phí giao dịch (TCE) chủ yếu tập trung vào quản trị (Mclvor, 2009). Trong khi đó, RBV yếu tập trung vào sản xuất các khả năng và kỹ năng để đạt được lợi ích và hiệu suất cạnh tranh (Barney, 1991; Gottschalk & Solli-Sœther, 2006; Mclvor, 2009; Kamyabi & Devi, 2011c). Vì vậy, các RBV mô tả rằng mức độ cạnh tranh trở nên một yếu tố ảnh hưởng chính ảnh hưởng đến quyết định của gia công phần mềm chức năng kế toán (Gooderham et al, 2004;. Kamyabi & Devi, 2011c; Kamyabi & Devi, 2011d). Dựa trên những lập luận, TCE và RBV là bổ sung cho sự lựa chọn outsourcing (McNally & Griffm, 2004; Kamyabi & Devi, 2011c; Gottschalk & Solli-Sæther, 2006; Poppo & Zenger, 1998; Mclvor, 2009; Espino-Rodríguez et al. , 2008). Tuy nhiên, chúng tôi cung cấp một số bằng chứng thực nghiệm liên quan đến doanh nghiệp nhỏ thuê ngoài các hoạt động kế toán để kế toán chuyên nghiệp như đưa ra dưới đây một.
3.1 Tần số
tần số giao dịch có nghĩa là thường xuyên hoặc thường xuyên trong các giao dịch tương tự (Murrey, 2001; Lamminmaki, 2007). Hoạt động thường xuyên hoặc định kỳ có thể tạo ra lợi thế của nền kinh tế về quy mô (Widener & Selto, 1999) mà cho phép thu hồi chi phí thiết lập (Everaert et al, 2010.). Do đó, TCE dự đoán rằng các hoạt động thường xuyên hoặc tái phát là rõ ràng được sản xuất trong nội bộ (Williamson, 1985;. Everaert et al, 2010). Tần số của công việc kế toán có thể được phân loại như là 1) chu kỳ của công việc kế toán và 2) kích thước của nhiệm vụ (Everaert et al, 2010).. Đầu tiên, chu kỳ của công việc kế toán đặc biệt mô tả là mỗi chức năng kế toán có thể xử lý hàng ngày, hàng tuần, hàng tháng, hàng quý, nửa năm và hàng năm (Everaert et al, 2010.). Tuy nhiên, có vài luật về kế toán tồn tại khi nói đến việc chuẩn bị các báo cáo tài chính, ví dụ, mỗi năm một lần; mối quan tâm kinh doanh khác nhau chuẩn bị báo cáo tài chính nhiều lần (Everaert et al., 2010). Thứ hai, các tần số có thể được hiểu bởi kích thước của các hoạt động kinh doanh (Everaert et al, 2010.). Chẳng hạn như, một công ty chế biến 20 hóa đơn mỗi tháng có một tần số thấp hơn các bút toán hoá đơn so với một công ty đối phó với 2.000 hóa đơn mỗi tháng. Vì vậy, một công ty cũ (20 hoá đơn) là hấp dẫn hơn để thuê ngoài chức năng kế toán hơn một sau đó (Everaert et al, 2010.). Các tần số để hạch toán là loại thành hai nhiệm vụ (Murray & Kotabe, 1999). Nhiệm vụ kế toán thường xuyên A. (xâm nhập của hóa đơn tài chính, báo cáo tạm thời) và B. nhiệm vụ kế toán phi thường (kỳ cuối kế toán và lập báo cáo tài chính). Theo Williamson, (1985, p. 60) giao dịch tần số cao sẽ dẫn đến sự lựa chọn của quản trị phân cấp có nghĩa là quốc tế hóa-công ty chọn để sản xuất các sản phẩm hoặc dịch vụ, thay vì mua nó từ một nhà cung cấp. Do đó, các giả thuyết sau đây được khuyến nghị:
Giả thuyết 1: Các cao tần số kế toán công việc không thường xuyên các chức năng ít chiếm sâu được thuê ngoài.
3.2 Asset đặc
TCE và RBV dự đoán rằng đặc tài sản là một trong những yếu tố đòi hỏi ảnh hưởng đến cường độ gia công phần mềm ( Mclvor, 2009;. Reeves et al, 2010; Kamyabi & Devi, 2011). Hai loại phổ biến của các tài sản cụ thể, được gọi là tài sản hữu hình (tức là đất đai, máy móc, thiết bị) và tài sản vô hình (ví dụ, các kỹ năng, khả năng, kiến thức) (Barney, 1991; Lamminmaki, 2005; Mclvor, 2009). Ví dụ, ở góc độ kế toán, tài sản hữu hình xác định như phần mềm kế toán và tài sản vô hình xác định nguồn vốn con người (ví dụ, thông tin, thẩm quyền và kiến thức), mà có thể được truy cập từ thị trường. Thật vậy, tài sản của con người là cụ thể khi kế toán chuyên nghiệp đòi hỏi kiến thức chuyên ngành của các thuộc tính cụ thể của một mối quan tâm kinh doanh (Everaert et al, 2010). Thời gian để thực hiện một chức năng kế toán đặc biệt. Phù hợp với TCE, khi giao dịch được phần nào tái phát và độ đặc hiệu là tài sản thấp, giao dịch đó có khả năng điều chỉnh của gia công phần mềm (Chang et al, 2009 nhất;. Jiang et