where kstands for privately accumulated physical capital andgis productive government expenditure that directly enters the production process. It is assumed that the government budget constraint is balanced in every period and is given by:
nơi kstands cho tư nhân tích lũy vật lý vốn andgis sản xuất chính phủ chi tiêu trực tiếpvào quy trình sản xuất. Nó giả định hạn chế ngân sách chính phủ được cân bằng trong mỗi giai đoạn và làđược đưa ra bởi:
nơi kstands cho vốn vật chất tư nhân tích lũy andgis chi tiêu chính phủ sản xuất trực tiếp vào quá trình sản xuất. Người ta cho rằng các giới hạn ngân sách của chính phủ được cân bằng trong mỗi thời kỳ và được cho bởi: