Definition We consider the definit

Definition We consider the definition of the liquidity spread proposed by Hassine and Roncalli (2013). We recall that the limit order book at time t is defined by the set of bid-ask prices and quantities

where i represents the ith limit order.
We denote as N the notional amount that an investor would like to execute at time t. We define as St (N) the spread at time t weighted by the depth of the market as follows:

Kết quả (Việt) 1:

Định nghĩa chúng tôi xem xét finition de của thanh khoản lây lan đề xuất bởi Hassine và Roncalli (2013). Chúng tôi gợi lại rằng cuốn sách đặt hàng giới hạn thời gian n được xác định bởi các thiết lập của bid-ask giá cả và số lượngnơi tôi đại diện cho ith hạn chế đặt hàng.Chúng tôi biểu thị như N hay thay đổi số tiền mà một nhà đầu tư muốn thực hiện tại thời gian t. Chúng tôi de tốt như St (N) sự lây lan lúc thời gian t trọng bởi độ sâu của thị trường như sau:

Kết quả (Việt) 2:

Định nghĩa Chúng tôi xem xét các de finition của sự lây lan thanh khoản của Hassine và Roncalli (2013) đề xuất. Chúng ta nhớ lại rằng cuốn sách lệnh giới hạn tại thời điểm t được xác định bởi một tập hợp các giá thầu yêu cầu và số lượng
?
nơi mà tôi đại diện cho các lệnh giới hạn thứ i.
Chúng ta ký hiệu là N số tiền danh nghĩa mà nhà đầu tư muốn thực hiện tại thời điểm t. Chúng tôi bỏ tiền phạt như St (N) sự lây lan tại thời điểm t trọng bởi độ sâu của thị trường như sau: