KINSLER ARTICLE (FINAL MACRO) 2/1/2

KINSLER ARTICLE (FINAL MACRO) 2/1/2008 2:56:06 PM
97
ARTHUR ANDERSEN AND THE TEMPLE OF
DOOM
Jeffrey S. Kinsler
∗
“We just received a message from Saddam Hussein. The good news
is that he’s willing to have his nuclear, biological and chemical
weapons counted. The bad news, is he wants Arthur Andersen to do it.”
-George W. Bush, 2002
1
I. INTRODUCTION
The story of Nancy Temple (“Temple”) and Arthur Andersen
(“Andersen”) is infamous in legal ethics.
2
Temple was the in-house lawyer
that advised Andersen’s employees to shred documents on the eve of the
Security and Exchange Commission’s (“SEC”) investigation of Enron
Corporation (“Enron”).
3
Temple’s advice triggered a string of events that
culminated in the needless demise of America’s fifth-largest accounting
firm.
4
By contrast, my Arthur Andersen story is unknown, until now that is.
In late 1999, I was offered the position on Andersen’s in-house staff that
Temple ultimately accepted.
5
I declined the offer, for I suspected that
∗Professor of Law, Elon University School of Law; formerly, Dean and Professor of Law,
Appalachian School of Law.
1. President Bush told this joke at a charitydinner in January 2002. Barbara E. Martinez, On
the Menu: Patriotism And Pretzels; At This Year’s Alfalfa Club Dinner, An Evening of Stand-Up
Comity, WASH. POST, Jan. 28, 2002, at C01.
2. For instance, I attended a video seminar inAbingdon, Virginia on November 15, 2006
entitled “E-Discovery and the New Federal Rules: A Legal and Technological Survival Kit.” At
the start of the seminar, the instructor displayed a picture of a well dressed woman and asked:
“Does anyone recognize this woman? She has become the poster-child for spoliation.” That
woman was Nancy Temple.
3. See infraSection II.
4. See infraSection II.
5. See infraSection V.A..
KINSLER ARTICLE (FINAL MACRO) 2/1/2008 2:56:06 PM
98 SOUTH WEST ER N U NI VE RSIT Y L AW R EVI EW[Vol. 37
Andersen was not seeking an independent, legal advisor as much as a legal
yes-man (or yes-woman, as the case may be). In particular, I sensed that
Andersen’s in-house lawyers wereexpected to “rubber-stamp” all
transactions, regardless of ethical or legal propriety.
6
History proved my
suspicions prophetic.
7
In this article, I posit that Andersen collapsed not because of greedy
partners or unethical lawyers – thoughboth groups undoubtedly contributed
to such failure – but because Andersen had an environment in which in-house attorneys were either unable or unwilling to render the type of
professional, independent legal advice required of attorneys. Andersen
seemingly expected its employees, including in-house counsel, to protect
the “firm” and its clients at all costs, legal or otherwise.
8
Temple
apparently strived to meet such expectations and, by so doing, destroyed the
firm.
9
In the end, though, it was Andersen’s corporate culture – and not
Nancy Temple – was Andersen’s “Temple of Doom.”
10
If Andersen’s in-house lawyers had been encouraged or, at the very
least, permitted to render independentlegal advice, Andersen would not
have been convicted of obstruction ofjustice and, perhaps, would have
survived the Enron scandal. At its moment of truth, Andersen needed an
independent, professional legal advisor, but Andersen’s culture chased such
lawyers (including me) away.
11
Andersen then turned to Nancy Temple,
and the rest is history.
Unfortunately, Andersen’s use or misuse of in-house attorneys is not
uncommon in corporate America.
12
In-house attorneys are often thrust into
positions in which independent legal advice is neither sought nor
6. See infra Section V.A..
7. See infra Section V.B.;see, e.g. N. Craig Smith & Michelle, From Grace to Disgrace:
the Rise & Fall of Arthur Andersen, 1 J. BUS. ETHICS EDUC., 91, 104 (noting removal of Andersen
partner from Enron account in 2001 for refusing to “rubber stamp” aggressive accounting
practices).
8. Like many law and accounting firms, Andersen was called the “firm” by its employees.
BARBARA L. TOFFLER, FINAL ACCOUNTING: AMBITION, GREED,AND THE FALL OF ARTHUR
ANDERSEN, 3 (2003).
9. See infraSection V.B..
10. According to the former head of Andersen’s Ethics and Responsible Business Practices
Group, “Arthur Andersen’s culture was founded squarely on the idea of shaping people to the
Firm.” TOFFLER, supra note 8, at 2, 25.
11. See, e.g., TOFFLER, supra note 8, at 23 (“Andersen was beginning to have a problem with
turnover . . ., and it was gaining a reputation as a place that trained all the best employees in every
otheraccounting firm.”) (emphasis in the original).
12. See, e.g., Apple Woes Said Still Being Investigated, AFX NEWS LIMITED, Jan 12. 2007,
available at http://www.abcmoney.co.uk/news/1220075412.htm (an in-house attorney at Apple
Computer, Inc. allegedly falsified records to cover up back-dating of stock options).
KINSLER ARTICLE (FINAL MACRO) 2/1/2008 2:56:06 PM
2008] ARTHUR ANDERSEN AND THE TE MP LE OF DOOM99
expected.
13
In such cases, the lawyer failsto serve the crucial gate-keeping
function expected of the legal profession and, consequently, the client is
unlikely to receive candid legal advice.
14
Hopefully, corporations will heed
the lesson of Nancy Temple and Arthur Andersen.
Section II of this article will describe the events that led to the collapse
of Andersen. Section III will examine the legal and ethical propriety of
those events. Section IV will explain the duties, both legal and business, of
in-house attorneys. In Section V, I will attempt to demonstrate, through my
own personal experience and subsequently disclosed evidence, that
Andersen’s collapse was caused by a culture in which in-house attorneys
were neither expected nor, for all practical purposes, permitted to render
independent legal advice.
II. ARTHUR ANDERSEN’S DEMISE
The accounting firm of Arthur Andersen was founded in 1913 as
Andersen, DeLany, & Co.
15
In 1918, the firm changed its name to Arthur
Andersen & Co.
16
Until 2002, Andersen was one of the world’s largest
accounting and consulting firms.
17
It was a “$9 billion ‘big five’
accounting firm with hundreds of partners and more than 28,000 U.S.
employees,”
18
and 85,000 global employees.
19
For several decades, Andersen was the auditor for many of the world’s
most reputable companies.
20
By the late 1990s, however, the SEC began to
investigate a number of Andersen’s clients.
21
Shortly before Enron’s
collapse, two large Andersen clients – Waste Management and Sunbeam –
were involved in notorious accounting scandals.
22
In June 2001, Andersen
13. Id.
14. Id.
15. Wikipedia, Arthur Andersen, http://en.wikipedia.org/wiki/Arthur_Andersen (last visited
Aug. 19, 2006). Not coincidentally, Andersen was founded in the inaugural year of the federal
income tax. SUSAN E. SQUIRES ET AL., INSIDE ARTHUR ANDERSEN: SHIFTING VALUES,
UNEXPECTED CONSEQUENCES, 29 (2003).
16. Wikipedia, supranote 15.
17. Id.
18. John Hasnas, The Significant Meaninglessness of Arthur Andersen LLP v. United States,
2004-2005 CATO SUP. CT. R. 187, 192 (2005).
19. TOFFLER, supranote 8, at 4.
20. SeeWikipedia, supranote 15.
21. TOFFLER, supranote 8, at 145-56 (noting SEC investigations of Waste Management,
Sunbeam, and the Baptist Foundation of Arizona during the late 90’s – all of which were
Andersen clients).
22. Tom Fowler, Andersen Guilty: Outcome Viewed as Final Blow for Firm, HOUS. CHRON.,
JUNE 16, 2002, at 1A. “[I]n July 2001, the SEC sued five officers of Sunbeam Corporation and
KINSLER ARTICLE (FINAL MACRO) 2/1/2008 2:56:06 PM
100 SOUTH WEST ER N U NI VE RSIT Y L AW R EVI EW[Vol. 37
settled a dispute with the SEC over Andersen’s auditing of Waste
Management Corporation.
23
Andersen paid $7 million – the largest
monetary settlement in the history of the SEC – to resolve the dispute, and
Andersen was censured by the SEC.
24
As part of the settlement, Andersen
was permanently enjoined from violating federal securities laws;
25
this
injunction would later be used as a reason for indicting Andersen in the
Enron scandal.
26
Shortly after Enron’s collapse, two additional Andersen
clients – WorldCom and Qwest – wereinvolved in historic accounting
scandals.
27
Enron started as a natural gas pipeline operator but “transformed itself”
into an energy trading and investment conglomerate in the 1990’s.
28
During
this time, “Andersen . . . audited Enron’s publicly filed statements . . .
[while simultaneously] provid[ing] internal audit[ing] and consulting
services” to Enron.
29
Enron was Andersen’s largest client,
30
accounting for
$58 million of Andersen’s revenue in 2000.
31
More than 100 Andersen
employees worked on the Enron account, many inside Enron’s Houston
headquarters.
32
In addition, there was a revolving door between Andersen
and Enron, as dozens of Enron’s financial executives and accountants were
former Andersen employees.
33
Suffice it to say, Enron and Andersen had a
the lead Andersen partner on its audit.” United States v. Arthur Andersen, L.L.P., 374 F.3d 281,
285(5th Cir. 2004), rev’d on other grounds, 544 U.S. 696 (2005).
23. Fowler, supranote 22.
24. Andersen, 374 F.3d at 285. Enron and Worldcom were among Andersen’s four largest
accounts. See TOFFLER, supranote 8, at 142.
25. TOFFLER, supranote 8, at 214.
26. See id.at 149-50.
27. See Worldcom Chief Refuses to Testify, BBC NEWS, July 8, 2002,
http://news.bbc.co.uk/1/hi/business/2115579.stm; The Coprorate Scandal Sheet, FORBES.COM,
Aug. 26, 2002, http://www.forbes.com/2002/07/25/accountingtracker.html.
28. Andersen, 374 F.3d at 284. Prior to 1986, Andersen was the auditor for InterNorth, one
of the two utility companies that merged to form Enron. SQUIRES ET AL., supranote 15, at 10.
Thus, Andersen had considerable experience auditing utility companies prior to Enron. SQUIRES
ET AL., supranote 15,

Kết quả (Việt) 1:

BÀI VIẾT KINSLER (CUỐI CÙNG VĨ MÔ) 2/1/2008 2:56:06 PM 97 ARTHUR ANDERSEN VÀ ĐỀN THỜ CỦA DOOM Jeffrey S. Kinsler∗"Chúng tôi chỉ nhận được một tin nhắn từ Saddam Hussein. Tin tốt lành là rằng ông là muốn có ông hạt nhân, sinh học và hóa học vũ khí được tính. Tin xấu, là ông muốn Arthur Andersen để làm điều đó." -George W. Bush, 20021I. GIỚI THIỆUCâu chuyện của Nancy Temple ("đền") và Arthur Andersen ("Andersen") là khét tiếng trong quy phạm pháp luật đạo Đức.2Ngôi đền là luật sư trong nhà đó nên Andersen của nhân viên để chia tài liệu vào đêm trước của các An ninh và Ủy ban giao dịch của ("SEC") điều tra của Enron Tổng công ty ("Enron").3Lời khuyên của ngôi đền kích hoạt một chuỗi các sự kiện mà lên đến đỉnh điểm trong sự sụp đổ không cần thiết kế toán lớn nhất thứ năm của Mỹ công ty.4Ngược lại, câu chuyện Arthur Andersen của tôi được biết, cho đến bây giờ đó là. Cuối năm 1999, tôi đã cung cấp vị trí trên Andersen trong nhà của nhân viên đó Ngôi đền cuối cùng chấp nhận.5Tôi đã từ chối lời đề nghị, cho tôi nghi ngờ rằng ∗Professor của pháp luật, Elon trường đại học luật; trước đây, Dean và giáo sư luật, Appalachian trường luật. 1. Tổng thống Bush nói với trò đùa này tại một charitydinner tháng 1 năm 2002. Barbara E. Martinez, Menu: tinh thần yêu nước và Pretzels; Tại năm nay Alfalfa câu lạc bộ bữa ăn tối, một buổi tối của đứng lên Comity, wash ««Đăng bài, 28 tháng 1 năm 2002 ở C01. 2. ví dụ, tôi đã tham dự một hội thảo video inAbingdon, Virginia vào ngày 15 tháng 11 2006 mang tên "E-khám phá và liên bang quy mới: một quy phạm pháp luật và công nghệ Survival Kit." Tại bắt đầu hội thảo, các hướng dẫn được hiển thị một hình ảnh của một người phụ nữ cũng mặc quần áo và hỏi: "Bất cứ ai công nhận người phụ nữ này? Cô đã trở thành con poster cho spoliation." Rằng người phụ nữ là Nancy đền. 3. xem infraSection II.4. xem infraSection II. 5. xem là V.A. infraSection. BÀI VIẾT KINSLER (CUỐI CÙNG VĨ MÔ) 2/1/2008 2:56:06 PM 98 SOUTH WEST ER N U NI VE RSIT Y L AW R EVI EW [Vol. 37 Andersen không tìm kiếm một cố vấn pháp lý, độc lập nhiều như một pháp lý Yes-Man (hoặc có-người phụ nữ, như trường hợp có thể). Đặc biệt, tôi cảm nhận rằng Andersen's trong nhà luật sư wereexpected để "rubber-stamp" tất cả giao dịch, bất kể đắn đạo đức hoặc pháp lý.6Lịch sử đã chứng minh của tôi nghi ngờ tiên tri.7Trong bài này, tôi posit rằng Andersen sụp đổ không phải vì tham lam đối tác hoặc phi đạo đức luật sư-thoughboth nhóm chắc chắn đóng góp thất bại như vậy-nhưng vì Andersen có một môi trường trong đó luật sư trong nhà là không thể hoặc không muốn để hiển thị loại chuyên nghiệp, độc lập tư vấn pháp lý yêu cầu của luật sư. Andersen dường như dự kiến sẽ nhân viên của mình, bao gồm cả tư vấn nội bộ, để bảo vệ "công ty" và khách hàng của mình ở tất cả các chi phí, Pháp lý hoặc bằng cách khác.8Temple rõ ràng nỗ lực để đáp ứng mong đợi như vậy và, bằng cách làm như vậy, phá hủy các công ty.9Cuối cùng, mặc dù, nó đã là văn hóa doanh nghiệp của Andersen- và không Nancy Temple – was Andersen’s “Temple of Doom.”10If Andersen’s in-house lawyers had been encouraged or, at the very least, permitted to render independentlegal advice, Andersen would not have been convicted of obstruction ofjustice and, perhaps, would have survived the Enron scandal. At its moment of truth, Andersen needed an independent, professional legal advisor, but Andersen’s culture chased such lawyers (including me) away.11Andersen then turned to Nancy Temple, and the rest is history. Unfortunately, Andersen’s use or misuse of in-house attorneys is not uncommon in corporate America.12In-house attorneys are often thrust into positions in which independent legal advice is neither sought nor 6. See infra Section V.A..7. See infra Section V.B.;see, e.g. N. Craig Smith & Michelle, From Grace to Disgrace: the Rise & Fall of Arthur Andersen, 1 J. BUS. ETHICS EDUC., 91, 104 (noting removal of Andersen partner from Enron account in 2001 for refusing to “rubber stamp” aggressive accounting practices). 8. Like many law and accounting firms, Andersen was called the “firm” by its employees. BARBARA L. TOFFLER, FINAL ACCOUNTING: AMBITION, GREED,AND THE FALL OF ARTHUR ANDERSEN, 3 (2003). 9. See infraSection V.B.. 10. According to the former head of Andersen’s Ethics and Responsible Business Practices Group, “Arthur Andersen’s culture was founded squarely on the idea of shaping people to the Firm.” TOFFLER, supra note 8, at 2, 25. 11. See, e.g., TOFFLER, supra note 8, at 23 (“Andersen was beginning to have a problem with turnover . . ., and it was gaining a reputation as a place that trained all the best employees in every otheraccounting firm.”) (emphasis in the original). 12. See, e.g., Apple Woes Said Still Being Investigated, AFX NEWS LIMITED, Jan 12. 2007, available at http://www.abcmoney.co.uk/news/1220075412.htm (an in-house attorney at Apple Computer, Inc. allegedly falsified records to cover up back-dating of stock options). KINSLER ARTICLE (FINAL MACRO) 2/1/2008 2:56:06 PM 2008] ARTHUR ANDERSEN AND THE TE MP LE OF DOOM99 expected.13In such cases, the lawyer failsto serve the crucial gate-keeping function expected of the legal profession and, consequently, the client is unlikely to receive candid legal advice.14Hopefully, corporations will heed the lesson of Nancy Temple and Arthur Andersen. Section II of this article will describe the events that led to the collapse of Andersen. Section III will examine the legal and ethical propriety of those events. Section IV will explain the duties, both legal and business, of in-house attorneys. In Section V, I will attempt to demonstrate, through my own personal experience and subsequently disclosed evidence, that Andersen’s collapse was caused by a culture in which in-house attorneys were neither expected nor, for all practical purposes, permitted to render independent legal advice.
II. ARTHUR ANDERSEN’S DEMISE
The accounting firm of Arthur Andersen was founded in 1913 as
Andersen, DeLany, & Co.
15
In 1918, the firm changed its name to Arthur
Andersen & Co.
16
Until 2002, Andersen was one of the world’s largest
accounting and consulting firms.
17
It was a “$9 billion ‘big five’
accounting firm with hundreds of partners and more than 28,000 U.S.
employees,”
18
and 85,000 global employees.
19
For several decades, Andersen was the auditor for many of the world’s
most reputable companies.
20
By the late 1990s, however, the SEC began to
investigate a number of Andersen’s clients.
21
Shortly before Enron’s
collapse, two large Andersen clients – Waste Management and Sunbeam –
were involved in notorious accounting scandals.
22
In June 2001, Andersen
13. Id.
14. Id.
15. Wikipedia, Arthur Andersen, http://en.wikipedia.org/wiki/Arthur_Andersen (last visited
Aug. 19, 2006). Not coincidentally, Andersen was founded in the inaugural year of the federal
income tax. SUSAN E. SQUIRES ET AL., INSIDE ARTHUR ANDERSEN: SHIFTING VALUES,
UNEXPECTED CONSEQUENCES, 29 (2003).
16. Wikipedia, supranote 15.
17. Id.
18. John Hasnas, The Significant Meaninglessness of Arthur Andersen LLP v. United States,
2004-2005 CATO SUP. CT. R. 187, 192 (2005).
19. TOFFLER, supranote 8, at 4.
20. SeeWikipedia, supranote 15.
21. TOFFLER, supranote 8, at 145-56 (noting SEC investigations of Waste Management,
Sunbeam, and the Baptist Foundation of Arizona during the late 90’s – all of which were
Andersen clients).
22. Tom Fowler, Andersen Guilty: Outcome Viewed as Final Blow for Firm, HOUS. CHRON.,
JUNE 16, 2002, at 1A. “[I]n July 2001, the SEC sued five officers of Sunbeam Corporation and
KINSLER ARTICLE (FINAL MACRO) 2/1/2008 2:56:06 PM
100 SOUTH WEST ER N U NI VE RSIT Y L AW R EVI EW[Vol. 37
settled a dispute with the SEC over Andersen’s auditing of Waste
Management Corporation.
23
Andersen paid $7 million – the largest
monetary settlement in the history of the SEC – to resolve the dispute, and
Andersen was censured by the SEC.
24
As part of the settlement, Andersen
was permanently enjoined from violating federal securities laws;
25
this
injunction would later be used as a reason for indicting Andersen in the
Enron scandal.
26
Shortly after Enron’s collapse, two additional Andersen
clients – WorldCom and Qwest – wereinvolved in historic accounting
scandals.
27
Enron started as a natural gas pipeline operator but “transformed itself”
into an energy trading and investment conglomerate in the 1990’s.
28
During
this time, “Andersen . . . audited Enron’s publicly filed statements . . .
[while simultaneously] provid[ing] internal audit[ing] and consulting
services” to Enron.
29
Enron was Andersen’s largest client,
30
accounting for
$58 million of Andersen’s revenue in 2000.
31
More than 100 Andersen
employees worked on the Enron account, many inside Enron’s Houston
headquarters.
32
In addition, there was a revolving door between Andersen
and Enron, as dozens of Enron’s financial executives and accountants were
former Andersen employees.
33
Suffice it to say, Enron and Andersen had a
the lead Andersen partner on its audit.” United States v. Arthur Andersen, L.L.P., 374 F.3d 281,
285(5th Cir. 2004), rev’d on other grounds, 544 U.S. 696 (2005).
23. Fowler, supranote 22.
24. Andersen, 374 F.3d at 285. Enron and Worldcom were among Andersen’s four largest
accounts. See TOFFLER, supranote 8, at 142.
25. TOFFLER, supranote 8, at 214.
26. See id.at 149-50.
27. See Worldcom Chief Refuses to Testify, BBC NEWS, July 8, 2002,
http://news.bbc.co.uk/1/hi/business/2115579.stm; The Coprorate Scandal Sheet, FORBES.COM,
Aug. 26, 2002, http://www.forbes.com/2002/07/25/accountingtracker.html.
28. Andersen, 374 F.3d at 284. Prior to 1986, Andersen was the auditor for InterNorth, one
of the two utility companies that merged to form Enron. SQUIRES ET AL., supranote 15, at 10.
Thus, Andersen had considerable experience auditing utility companies prior to Enron. SQUIRES
ET AL., supranote 15,

Kết quả (Việt) 2:

KINSLER ĐIỀU (MACRO CUỐI CÙNG) 2008/02/01 02:56:06
97
ARTHUR ANDERSEN và đền
DOOM
Jeffrey S. Kinsler
*
"Chúng tôi vừa nhận được một tin nhắn từ Saddam Hussein. Các tin tốt
là anh sẵn sàng để có hạt nhân, sinh học và hóa học của
vũ khí tính. Tin xấu, là ông muốn Arthur Andersen để làm điều đó. "
-George W. Bush năm 2002
1
I. GIỚI THIỆU
Câu chuyện về Đền Nancy ("Temple") và Arthur Andersen
("Andersen") là nổi tiếng trong đạo đức của pháp luật.
2
Đền là luật sư trong nhà
mà khuyên nhân viên của Andersen băm nhỏ tài liệu vào đêm trước của
Ủy ban An ninh và Exchange ( "SEC") tra của Enron
Corporation ("Enron").
3
lời khuyên Temple kích hoạt một chuỗi các sự kiện
lên đến đỉnh điểm trong sự sụp đổ không cần thiết của kế toán lớn thứ năm của Mỹ
công ty.
4
Ngược lại, câu chuyện Arthur Andersen của tôi là không biết, cho đến bây giờ . được
Cuối năm 1999, tôi đã được cung cấp các vị trí trên nhân viên trong nhà của Andersen mà
đền cuối cùng được chấp nhận.
5
Tôi đã từ chối, vì tôi nghi ngờ rằng
* Giáo sư Luật, Elon Đại học Luật; trước đây, Dean và Giáo sư Luật,
Appalachian Trường Luật.
1. Tổng thống Bush nói đùa này tại một charitydinner vào tháng Giêng năm 2002. Barbara E. Martinez, Mở
Menu: Lòng yêu nước Và Pretzels; Tại của năm này Alfalfa Club Ăn tối, An Evening Stand-Up
tao nha, WASH. POST, ngày 28 Tháng Một 2002, tại C01.
2. Ví dụ, tôi đã tham dự một buổi hội thảo inAbingdon, Virginia vào ngày 15 tháng 11 năm 2006
mang tên "E-Discovery và các Quy định liên bang New:. Một pháp lý và công nghệ Survival Kit" Tại
sự bắt đầu của buổi hội thảo, người hướng dẫn hiển thị một hình ảnh của một cái giếng mặc quần áo phụ nữ và hỏi:
"Có ai nhận ra người phụ nữ này? Cô đã trở thành poster con cho spoliation. "Đó là
người phụ nữ là Đền Nancy.
3. Xem infraSection II.
4. Xem infraSection II.
5. Xem infraSection VA.
KINSLER ĐIỀU (MACRO CUỐI CÙNG) 2008/02/01 14:56:06
98 SOUTH WEST ER NU NI VE RSIT YL AW R EVI EW [Vol. 37
Andersen đã không tìm kiếm một độc lập, cố vấn pháp lý nhiều như một quy phạm pháp luật
có-người đàn ông (hoặc có người phụ nữ, như trường hợp có thể được). Trong đó, tôi cảm nhận được rằng
Andersen trong nhà luật sư wereexpected để "cao su tem" tất cả
các giao dịch, bất kể đắn về đạo đức hay pháp lý.
6
Lịch sử đã chứng minh tôi
nghi ngờ lời tiên tri.
7
Trong bài viết này, tôi thừa nhận rằng Andersen sụp đổ không phải vì tham lam
đối tác hoặc luật sư vô đạo đức - thoughboth nhóm chắc chắn đóng góp
đến thất bại như vậy - nhưng vì Andersen đã có một môi trường mà trong nhà luật sư hoặc là không thể hoặc không muốn làm cho các loại
chuyên nghiệp, tư vấn pháp lý độc lập theo yêu cầu của luật sư. Andersen
dường như mong đợi nhân viên của mình, bao gồm cả tư vấn trong nhà, để bảo vệ
các "công ty" và các khách hàng ở tất cả các chi phí, hợp pháp hay không.
8
Đền
dường như cố gắng để đáp ứng mong đợi như vậy và, bởi làm như vậy, phá hủy các
công ty.
9
Trong kết thúc, tuy nhiên, nó là văn hóa doanh nghiệp của Andersen - và không
đền Nancy - đã ". Temple of Doom" Andersen của
10
Nếu Andersen trong nhà luật sư đã được khuyến khích hoặc, ở rất
ít nhất, được phép làm tư vấn independentlegal, Andersen sẽ không
có bị kết tội cản trở ofjustice và, có lẽ, sẽ
sống sót sau vụ bê bối Enron. Tại thời điểm của sự thật, Andersen cần một
, cố vấn pháp lý chuyên nghiệp độc lập, nhưng văn hóa của Andersen đuổi theo như
luật sư (trong đó có tôi) đi.
11
Andersen sau đó quay sang Đền Nancy,
và phần còn lại là lịch sử.
Thật không may, sử dụng Andersen hoặc lạm dụng trong- luật sư nhà không phải là
không phổ biến trong các công ty Mỹ.
12
Trong nhà luật sư thường được đẩy vào
vị trí mà tư vấn pháp lý độc lập không phải là tìm cách cũng không
6. Xem sở hạ tầng Phần VA.
7. Xem sở hạ tầng Phần VB, xem, ví dụ như N. Craig Smith & Michelle, Từ Grace để Disgrace:
Rise & Fall của Arthur Andersen, 1 J. BUS. ĐẠO ĐỨC EDUC., 91, 104 (chú ý loại bỏ các Andersen
đối tác từ tài khoản của Enron vào năm 2001 vì từ chối "con dấu cao su" kế toán tích cực
thực hành).
8. Giống như nhiều công ty luật và kế toán, Andersen được gọi là "công ty" của nhân viên của mình.
BARBARA L. Toffler, KẾ TOÁN CUỐI CÙNG: tham vọng, tham lam, và sự sụp đổ của ARTHUR
ANDERSEN, 3 (2003).
9. Xem infraSection VB.
10. Theo cựu lãnh đạo đạo đức và trách nhiệm của Andersen Business Practices
Group, "văn hóa Arthur Andersen được thành lập vào thẳng trên ý tưởng của việc hình thành con người với các
Công ty. "Toffler, supra note 8, 2, 25.
11. Xem, ví dụ, Toffler, supra note 8, tại 23 ("Andersen đã bắt đầu có một vấn đề với
doanh thu..., và nó đã đạt được một danh tiếng như là một nơi mà tất cả các nhân viên được đào tạo tốt nhất trong tất cả các
công ty otheraccounting. ") ( nhấn mạnh trong bản gốc).
12. Xem, ví dụ, Apple tai ương Said vẫn đang được điều tra, AFX TIN TỨC LIMITED, Jan 12 năm 2007,
có sẵn tại http://www.abcmoney.co.uk/news/1220075412.htm (một luật sư trong nhà tại Apple
Computer, Inc . bị cáo buộc làm sai lệch hồ sơ để che đậy lại hẹn hò của lựa chọn cổ phiếu).
KINSLER ĐIỀU (MACRO CUỐI CÙNG) 2008/02/01 02:56:06
2008] ARTHUR ANDERSEN VÀ TE MP LE HÀNH DOOM99
mong đợi.
13
Trong trường hợp này, luật sư failsto phục vụ cổng giữ quan trọng
chức năng dự kiến của ngành pháp lý và, do đó, khách hàng là
không thể nhận được tư vấn pháp lý thẳng thắn.
14
Hy vọng rằng, công ty sẽ chú ý đến
bài học của Đền Nancy và Arthur Andersen.
Phần II của bài viết này sẽ mô tả những sự kiện dẫn đến sự sụp đổ
của Andersen. Phần III sẽ kiểm tra các phép tắc pháp lý và đạo đức của
những sự kiện. Mục IV sẽ giải thích những nhiệm vụ, cả hợp pháp và kinh doanh, của
trong nhà luật sư. Tại Mục V, tôi sẽ cố gắng để chứng minh, thông qua của tôi
kinh nghiệm cá nhân và sau đó tiết lộ bằng chứng, rằng
sự sụp đổ của Andersen đã được gây ra bởi một nền văn hóa mà trong đó trong nhà luật sư
đã phải là dự kiến cũng không, cho tất cả các mục đích thực tế, được phép làm
tư vấn pháp lý độc lập .
II. Sự sụp đổ ARTHUR ANDERSEN CỦA
Công ty kế toán Arthur Andersen được thành lập vào năm 1913 như
Andersen, Delany, & Co.
15
Năm 1918, công ty đổi tên thành Arthur
Andersen & Co
16
Cho tới năm 2002, Andersen là một trong những lớn nhất thế giới
kế toán và tư vấn công ty.
17
Đó là một "$ 9000000000 'lớn năm'
công ty kế toán với hàng trăm đối tác và hơn 28.000 Mỹ
nhân viên, "
18
và 85.000 nhân viên trên toàn cầu.
19
Trong nhiều thập kỷ, Andersen là kiểm toán viên đối với nhiều thế giới
các công ty uy tín nhất .
20
Vào cuối những năm 1990, tuy nhiên, SEC đã bắt đầu
điều tra một số khách hàng của Andersen.
21
Ngay trước khi Enron
sụp đổ, hai khách hàng lớn Andersen - Quản lý chất thải và Sunbeam -
đã tham gia vào vụ bê bối kế toán nổi tiếng.
22
Trong tháng sáu năm 2001, Andersen
13 . Id.
14. Id.
15. Wikipedia, Arthur Andersen, http://en.wikipedia.org/wiki/Arthur_Andersen (đã ghé thăm
19 Tháng 8 năm 2006). Không phải tình cờ, Andersen được thành lập vào năm nhậm chức của liên bang
thuế thu nhập. . SUSAN E. Squires ET AL, INSIDE ARTHUR ANDERSEN: chuyển GIÁ TRỊ,
. hậu quả bất ngờ, 29 tuổi (2003)
16. Wikipedia, supranote 15.
17. Id.
18. John Hasnas, The vô nghĩa quan trọng của Arthur Andersen LLP v. Hoa Kỳ,
2004-2005 Cato SUP. CT. R. 187, 192 (2005).
19. Toffler, supranote 8, tại 4.
20. SeeWikipedia, supranote 15.
21. Toffler, supranote 8, tại 145-56 (lưu ý SEC điều tra về quản lý chất thải,
Sunbeam, và Baptist Foundation of Arizona trong thời gian cuối những năm 90 - tất cả trong số đó là
khách hàng Andersen).
22. Tom Fowler, Andersen Guilty: Kết quả xem như Blow cuối cùng cho Công ty, hous. Sử ký.,
ngày 16 tháng sáu năm 2002, tại 1A. "[I] n tháng Bảy năm 2001, SEC kiện năm cán bộ của Tổng công ty và Sunbeam
KINSLER ĐIỀU (MACRO CUỐI CÙNG) 2008/02/01 14:56:06
100 SOUTH WEST ER NU NI VE RSIT YL AW R EVI EW [Vol. 37
giải quyết tranh chấp với SEC qua kiểm toán chất thải Andersen của
Tổng công ty quản lý.
23
Andersen trả $ 7.000.000 - lớn nhất
giải quyết tiền tệ trong lịch sử của SEC - để giải quyết tranh chấp, và
. Andersen đã chỉ trích bởi SEC
24
Là một phần của giải quyết, Andersen
đã ra lệnh cấm vĩnh viễn khỏi vi phạm luật chứng khoán liên bang;
25
này
lệnh sau đó sẽ được sử dụng như một lý do để buộc tội Andersen trong
vụ bê bối Enron.
26
Ngay sau khi sự sụp đổ của Enron, thêm hai Andersen
khách hàng - WorldCom và Qwest - wereinvolved trong kế toán lịch sử
các vụ bê bối .
27
Enron bắt đầu như là một nhà điều hành đường ống dẫn khí tự nhiên nhưng "chuyển mình"
thành một tập đoàn kinh doanh năng lượng và đầu tư trong năm 1990.
28
Trong
thời gian này, "Andersen. . . kiểm toán Enron công khai nộp báo cáo. . .
[đồng thời] provid [ing] kiểm toán nội bộ [ing] và tư vấn
dịch vụ "để Enron.
29
Enron là khách hàng lớn nhất của Andersen,
30
chiếm
58.000.000 $ doanh thu của Andersen vào năm 2000.
31
Hơn 100 Andersen
nhân viên làm việc trên các tài khoản của Enron , nhiều bên Houston Enron của
trụ sở chính.
32
Ngoài ra, có một cánh cửa quay vòng giữa Andersen
và Enron, như hàng chục giám đốc điều hành tài chính và kế toán của Enron là
cựu nhân viên Andersen.
33
Chỉ cần nói rằng, Enron và Andersen đã có một
dẫn Andersen đối tác trên kiểm toán của nó. "Hoa Kỳ v. Arthur Andersen, LLP, 374 F.3d 281,
285 (5 Cir. 2004), rev'd trên căn cứ khác, 544 US 696 (2005).
23. Fowler, supranote 22.
24. Andersen, 374 F.3d tại Enron và Worldcom 285. nằm trong số bốn lớn nhất của Andersen
tài khoản. Xem Toffler, supranote 8, tại 142.
25. Toffler, supranote 8, 214.
26. Xem id.at 149-50.
27. Xem Worldcom trưởng Từ chối làm chứng, BBC NEWS, ngày 08 tháng 7 năm 2002,
http://news.bbc.co.uk/1/hi/business/2115579.stm; Các Coprorate Scandal Sheet, FORBES.COM,
tháng tám 26, 2002, http://www.forbes.com/2002/07/25/accountingtracker.html.
28. Andersen, 374 F.3d tại 284. Trước năm 1986, Andersen là kiểm toán viên cho InterNorth, một
trong hai công ty tiện ích sáp nhập để tạo thành Enron. Squires ET AL., Supranote 15, 10.
Do đó, Andersen đã có các công ty tiện ích kiểm toán kinh nghiệm đáng kể trước khi Enron. Squires
ET AL., supranote 15,