There are numerous situations, in f

There are numerous situations, in finance and in econometrics, where the
researcher has essentially no idea what is going to happen! To offer one
illustration, in the context of complex financial risk measurement models
for portfolios containing large numbers of assets whose movements are
dependent on one another, it is not always clear what will be the effect of
changing circumstances. For example, following full European monetary
union (EMU) and the replacement of member currencies with the euro,
it is widely believed that European financial markets have become more
integrated, leading the correlation between movements in their equity
markets to rise. What would be the effect on the properties of a portfolio
containing equities of several European countries if correlations between
the markets rose to 99%? Clearly, it is probably not possible to be able to
answer such a question using actual historical data alone, since the event
(a correlation of 99%) has not yet happened.

Kết quả (Việt) 1:

Có rất nhiều tình huống, tài chính và kinh tế lượng, nơi cácnhà nghiên cứu về cơ bản không có ý tưởng những gì sẽ xảy ra! Để cung cấp mộttác giả, trong bối cảnh của mô hình đo lường phức tạp rủi ro tài chínhĐối với danh mục có chứa một số lượng lớn tài sản mà phong tràophụ thuộc vào nhau, nó không phải là luôn luôn rõ ràng những gì sẽ là các hiệu ứng củathay đổi hoàn cảnh. Ví dụ, sau đây toàn châu Âu tiền tệLiên minh (EMU) và thay thế tài khoản của loại tiền tệ với đồng euro,nó rộng rãi tin rằng châu Âu thị trường tài chính đã trở thành nhiều hơntích hợp, dẫn đầu các mối tương quan giữa phong trào trong vốn chủ sở hữu của họthị trường tăng. Điều gì sẽ có hiệu lực trên các thuộc tính của một danh mục đầu tưcó cổ phần của một số nước châu Âu nếu mối tương quan giữaCác thị trường tăng đến 99%? Rõ ràng, nó có lẽ không phải là có thể để có thểtrả lời một câu hỏi bằng cách sử dụng dữ liệu lịch sử thực tế một mình, kể từ khi sự kiện này(một sự tương quan của 99%) đã không được xảy ra.

Kết quả (Việt) 2:

Có rất nhiều tình huống, trong tài chính và kinh tế lượng, nơi mà các
nhà nghiên cứu chủ yếu không có ý tưởng những gì sẽ xảy ra! Để cung cấp một
minh hoạ, trong bối cảnh của các mô hình đo lường rủi ro tài chính phức tạp
đối với danh mục đầu tư có chứa số lượng lớn các tài sản có chuyển động là
phụ thuộc vào nhau, nó không phải là luôn luôn rõ ràng những gì sẽ là ảnh hưởng của
hoàn cảnh thay đổi. Ví dụ, sau đây toàn châu Âu tiền tệ
công đoàn (EMU) và thay thế các loại tiền tệ thành viên với đồng euro,
người ta tin rằng các thị trường tài chính châu Âu đã trở nên
tích hợp, dẫn mối tương quan giữa biến động vốn chủ sở hữu của họ
thị trường tăng. Điều gì sẽ là ảnh hưởng đến các tính chất của một danh mục đầu tư
có cổ phiếu của một số quốc gia châu Âu nếu mối tương quan giữa
các thị trường đã tăng lên 99%? Rõ ràng, nó có lẽ là không thể để có thể
trả lời một câu hỏi như vậy bằng cách sử dụng dữ liệu lịch sử thực tế một mình, kể từ khi sự kiện
(một mối tương quan của 99%) chưa xảy ra.