The Sharpe ratio has a clear interp

The Sharpe ratio has a clear interpretation, namely, the incremental return an investor may
expect for every increase of 1% of standard deviation. It is the slope of the capital allocation
line supported by that portfolio. But should investors consider the difference in Sharpe ratios
between portfolio P and the benchmark portfolio M (.398 2 .344 5 .054) large? That is
harder to interpret and leads us to a variant on the Sharpe ratio.

Kết quả (Việt) 1:

Tỷ lệ Sharpe có một giải thích rõ ràng, cụ thể là, sự gia tăng trở lại một nhà đầu tư có thểHy vọng cho mỗi tăng 1% của độ lệch chuẩn. Đó là độ dốc của việc phân bổ vốnđường dây hỗ trợ bởi rằng danh mục đầu tư. Nhưng nên nhà đầu tư xem xét sự khác biệt trong tỷ lệ Sharpegiữa danh mục đầu tư P và danh mục chuẩn M (.398 2.344 5.054) lớn? Đó làkhó khăn hơn để giải thích và dẫn chúng ta đến một biến thể trên tỷ lệ Sharpe.

Kết quả (Việt) 2:

Tỷ lệ Sharpe có một sự giải thích rõ ràng, cụ thể là, sự trở lại gia tăng đầu tư có thể
mong đợi cho mỗi tăng 1% của độ lệch chuẩn. Đó là độ dốc của việc phân bổ vốn
dòng hỗ trợ bởi danh mục đầu tư. Nhưng các nhà đầu tư nên xem xét sự khác biệt trong tỷ lệ Sharpe
giữa danh mục đầu tư P và các danh mục đầu tư M chuẩn (0,398 2 0,344 0,054 5) lớn? Đó là
khó khăn hơn để giải thích và dẫn chúng ta đến một biến thể về tỷ lệ Sharpe.