provide additional disclosure infor

provide additional disclosure information. In a practical manner, Vietnamese publicly listed companies, especially cross listing companies in overseas stock markets, produce two separate financial statements – one set in accordance with the current mandated Vietnamese accounting stan- dards (VAS) – and a second set of statements for IFRS provisions. Many subsidiary companies of multinational firms in Vietnam are obliged to provide dual reporting to adhere to parent company consolidation reporting needs. The State Bank of Vietnam and other large financial insti- tutions comply with IFRS reporting conventions though the motives for Vietnamese businesses adopting IFRS are still not entirely understood. This paper will provide a clearer set of criteria when addressing the question of what the per- ceived optimal approach and timeline will be for IFRS adoption in Vietnam.
The debate over the adoption of IFRS or the conver- gence progress between Vietnamese Accounting Standards and IFRS has been going on over a decade. However, as of this moment, the Ministry of Finance (MoF), the Vietnam- ese government agency which has the authority to issue accounting legislation, has still not decided on the roadmap or pathway towards IFRS. This is in part due to issues in- volving the high cost of adoption, the debate over whether IFRS are suitable for financial reporting in Vietnam’s context and not to be forgotten, whether Vietnamese accounting pro- fessionals are ready for conversion from the VAS which is said to be ‘‘rules-based’’ and “centrally planned economy oriented” to IFRS, which are “principles-based’’ and “capital market oriented”. This is a migration to a set of standards very different from the current Vietnamese accounting regu- lations and practices.
The study evaluates the support and opposition in switch- ing from VAS to IFRS by taking into consideration the views of three different accounting stakeholder groups in Vietnam (i.e. public auditors, corporate accountants and account- ing academics). The findings of the study are anticipated to provide useful and timely information to the Vietnamese Accounting Standards Boards, formed in 2011, in making favourable decisions affecting accounting practices, which in turn, will support the social and economic develop- ment in Vietnam.
This paper will be organized in the following manner. Section 2 will review the literature related to global adop- tion of IFRS and its trends. Section 3 of the paper will present the research methodology and will be followed by an anal- ysis of the survey findings in Section 4. Section 5 of the paper will offer recommendations to policy makers and stan- dard providers based on the findings of the survey. The paper will conclude indicating the limitations of this research and outcomes and recommendations for future research.

2. Literature review

Empirical studies on the effects of IFRS reporting fall into two categories, depending on whether they analyse volun- tary or mandatory adoptions. Recent trends in international accounting research seem to indicate that researchers focused on voluntary adoption of IFRS within the Europe- an Union (EU) prior to 2005. Empirical studies on the economic consequences of voluntary IFRS adoptions generally analysed direct capital market effects, such as com- parability, liquidity, cost of capital or the capital market effects on various market participants (Kim, Tsui, & Yi, 2011). The evidence on voluntary IFRS adoptions is somewhat mixed, but on balance suggests that voluntary adopters ex- perience positive capital market effects (Barth, Landsman, Lang, & Williams, 2013). However, these results need to be interpreted carefully as some scholars note that signifi- cant benefits and cost savings may be evidenced but not all firms adopt IFRS voluntarily (Christensen, 2012). Since it is the firm’s choice when to adopt IFRS, it is difficult to at- tribute any observed economic consequences to the accounting standards itself. It was revealed that some adopt- ers seriously modified their financial reporting strategy after adoption (serious adopter), whereas others used flexibili- ty of IFRS to keep on using their usual financial reporting strategy under the new international label (label adopt- ers) (Daske, Hail, Leuz, & Verdi, 2013). When the two groups of adopters were pooled together, the average effects of adoption resulted in a modest effect (Barth et al., 2013).
Similarly like the voluntary IFRS adoption, many schol- ars, because of recent momentum, focus on the European Union (EU) members to examine the effects of mandatory IFRS (Pope & McLeay, 2011). The EU has mandated that all EU-listed companies adopt IFRS beginning in 2005. Many studies examined the market consequences of IFRS man- datory adoption on security market analysis. Both desirable and undesirable consequences are reported (Brüggemann, Hitz, & Sellhorn, 2013). The capital market analysts are ex- pected to be key users of financial statements and will benefit the most if reporting under IFRS increases the quality, credibility and transparency of financial figures (Tarca, 2012). Empirical studies on the economic consequences of man- datory IFRS adoption leads to an increase in institutional investor demand for equities (Florou & Pope, 2012). The re- searchers reached a consensus that mandatory IFRS adoption improves comparability and thus leads to capital market benefits by improving information asymmetry and reduc- ing insiders’ ability to exploit private information (Brochet, Jagolinzer, & Riedl, 2013).

Kết quả (Việt) 1:

cung cấp thông tin bổ sung tiết lộ. Một cách thực tế, công ty niêm yết công khai Việt Nam, đặc biệt là qua danh sách các công ty trong thị trường chứng khoán ở nước ngoài, báo cáo riêng biệt hỏi hai sản phẩm-một tập hợp phù hợp với hiện hành uỷ thác Việt Nam kế toán stan-dards (VAS)- và một tập thứ hai của báo cáo cho các quy định IFRS. Nhiều công ty công ty con của phong đa quốc gia tại Việt Nam bắt buộc phải cung cấp hai báo cáo phải tuân theo để củng cố công ty báo cáo nhu cầu. Ngân hàng nhà nước Việt Nam và tutions insti khác lớn chính thực hiện theo IFRS báo cáo công ước mặc dù các động cơ cho các doanh nghiệp Việt Nam, việc áp dụng IFRS vẫn không hoàn toàn hiểu. Giấy này sẽ cung cấp một bộ tiêu chí rõ ràng hơn khi giải quyết các câu hỏi về những gì các phương pháp tối ưu cho ceived và thời gian sẽ cho nhận con nuôi IFRS tại Việt Nam.Cuộc tranh luận về việc áp dụng các IFRS hoặc trình conver-gence giữa tiêu chuẩn kế toán Việt Nam và IFRS đã xảy ra hơn một thập kỷ. Tuy nhiên, thời điểm này, các bộ tài chính (MoF), cơ quan chính phủ Việt Nam-Nam có thẩm quyền để phát hành kế toán pháp luật, có vẫn chưa quyết định trên lộ trình hoặc con đường hướng tới IFRS. Đây là một phần do vấn đề trong volving chi phí cao của nhận con nuôi, cuộc tranh luận trên cho dù IFRS rất thích hợp cho chính báo cáo trong bối cảnh của Việt Nam và không để bị lãng quên, cho dù kế toán Việt Nam pro-fessionals sẵn sàng cho việc chuyển đổi từ VAS mà được gọi là '' dựa trên quy tắc '' và "nền kinh tế kế hoạch tập trung hướng" IFRS, "dựa trên nguyên tắc" và "thủ đô thị trường theo định hướng". Đây là một di chuyển đến một tập hợp các tiêu chuẩn rất khác so với hiện tại Việt Nam kế toán regu-lations và thực tiễn.Nghiên cứu đánh giá sự hỗ trợ và phe đối lập trong chuyển đổi-ing từ VAS để IFRS bằng cách tham gia vào xem xét các quan điểm của ba nhóm khác nhau kế toán bên liên quan tại Việt Nam (tức là khu vực kiểm toán, kế toán doanh nghiệp và viện nghiên cứu tài khoản-ing). findings nghiên cứu được dự đoán sẽ cung cấp thông tin hữu ích và kịp thời để các hội đồng kế toán tiêu chuẩn Việt Nam, được hình thành vào năm 2011, trong việc đưa ra quyết định thuận lợi ảnh hưởng đến hoạt động kế toán, lần lượt, sẽ hỗ trợ xã hội và kinh tế phát triển-ment tại Việt Nam.Giấy này sẽ được tổ chức theo cách sau. Phần 2 sẽ xem xét các tài liệu liên quan đến adop-tion toàn cầu, với vị trí của IFRS và xu hướng của nó. Phần 3 của giấy sẽ trình bày các phương pháp nghiên cứu và sẽ được theo sau bởi một hậu môn-ysis của findings khảo sát trong phần 4. Phần 5 của tờ giấy sẽ cung cấp các khuyến nghị để các nhà hoạch định chính sách và Sở NN & PTNT stan nhà cung cấp dựa trên findings của cuộc khảo sát. Giấy sẽ kết luận cho thấy những hạn chế của nghiên cứu này và kết quả và các đề nghị cho nghiên cứu trong tương lai.2. văn học reviewCác nghiên cứu thực nghiệm về tác động của IFRS báo cáo rơi vào hai loại, tùy thuộc vào việc họ phân tích volun - tary hoặc bắt buộc việc nhận con nuôi. Các xu hướng gần đây trong nghiên cứu kế toán quốc tế dường như chỉ ra rằng các nhà nghiên cứu tập trung vào tự nguyện nhận con nuôi của IFRS trong Europe - một liên minh (EU) trước năm 2005. Các nghiên cứu thực nghiệm trên những hậu quả kinh tế của IFRS tự nguyện việc nhận con nuôi thường phân tích tác động trực tiếp thị trường vốn, ví dụ như com-parability, phương tiện thanh toán, chi phí vốn hoặc hiệu ứng thị trường vốn vào nhiều người tham gia thị trường (Kim, Tsui & Yi, năm 2011). Bằng chứng về việc nhận con nuôi IFRS tự nguyện một chút hỗn hợp, nhưng trên số dư cho thấy rằng tự nguyện chấp nhận cũ-perience thị trường vốn tích cực hiệu ứng (Barth, Landsman, Lang, & Williams, 2013). Tuy nhiên, những kết quả này cần phải được giải thích một cách cẩn thận như một số học giả lưu ý rằng signifi-cant lợi và chi phí tiết kiệm có thể được chứng minh nhưng không phải tất cả phong áp dụng IFRS tự nguyện (Christensen, 2012). Kể từ khi nó là sự lựa chọn của firm khi áp dụng IFRS, nó là difficult để tưởng nhớ tại bất kỳ quan sát các hậu quả kinh tế đến các tiêu chuẩn kế toán chính nó. Nó đã được tiết lộ rằng một số áp dụng-ers nghiêm túc modified chính của báo cáo chiến lược sau khi nhận con nuôi (nghiêm trọng adopter), trong khi những người khác sử dụng flexibili-ty của IFRS trên tiếp tục sử dụng của họ hỏi thông thường báo cáo chiến lược dưới nhãn hiệu quốc tế mới (nhãn áp dụng-ers) (Daske, mưa đá, Leuz, và Verdi, 2013). Khi 2 nhóm chấp nhận được gộp lại với nhau, những ảnh hưởng trung bình của việc áp dụng dẫn đến một hiệu ứng khiêm tốn (Barth và ctv., 2013).Tương tự như nhận con nuôi IFRS tự nguyện, nhiều schol-ars, bởi vì tại Đà, tập trung vào các thành viên liên minh châu Âu (EU) để kiểm tra những ảnh hưởng của bắt buộc IFRS (giáo hoàng & McLeay, năm 2011). EU đã uỷ thác tất cả các công ty đã xếp hạng EU áp dụng IFRS bắt đầu vào năm 2005. Nhiều nghiên cứu đã xem xét những hậu quả thị trường của IFRS người đàn ông-datory nhận con nuôi vào phân tích thị trường an ninh. Hậu quả mong muốn và không mong muốn là báo cáo (Brüggemann, Hitz, và Sellhorn, 2013). Các nhà phân tích thị trường vốn là ex-pected để là chính người dùng báo cáo chính và sẽ chứa nhiều nhất nếu báo cáo theo IFRS làm tăng chất lượng, độ tin cậy và minh bạch của chính figures (Tarca, 2012). Các nghiên cứu thực nghiệm trên những hậu quả kinh tế của người đàn ông-datory IFRS thông qua dẫn đến sự gia tăng nhu cầu thể chế nhà đầu tư chứng khoán (Florou & Giáo hoàng, 2012). Những người tìm kiếm re đạt đến một sự đồng thuận rằng bắt buộc IFRS nhận con nuôi cải thiện comparability và do đó dẫn đến thị trường vốn lợi bằng cách cải thiện khả năng thông tin không đối xứng và reduc-ing người trong khai thác thông tin cá nhân (Brochet, Jagolinzer, & Riedl, 2013).

Kết quả (Việt) 2:

cung cấp thông tin công bố thông tin bổ sung. Trong một cách thực tế, Việt Nam công khai niêm yết các công ty, các công ty niêm yết chéo đặc biệt là tại các thị trường chứng khoán ở nước ngoài, sản xuất hai báo cáo tài chính riêng biệt - một bộ phù hợp với kế toán Việt Nam hiện hành bắt buộc tiêu chuẩn (VAS) - và một bộ thứ hai của báo cáo cho IFRS quy định. Nhiều công ty công ty con của rms fi đa quốc gia tại Việt Nam có nghĩa vụ cung cấp báo cáo kép để tuân thủ các công ty mẹ nhu cầu báo cáo hợp nhất. Ngân hàng Nhà nước Việt Nam và các thể chế tài chính lớn khác thực hiện theo quy ước báo cáo IFRS mặc dù các động cơ cho các doanh nghiệp Việt áp dụng IFRS vẫn chưa hoàn toàn hiểu rõ. Bài viết này sẽ cung cấp một tập hợp rõ ràng hơn về tiêu chí khi quyết câu hỏi về những gì các phương pháp tối ưu trọng đón nhận và thời gian sẽ cho IFRS thông qua tại Việt Nam.
Cuộc tranh luận về việc áp dụng IFRS hoặc tiến độ gence hoán cải giữa chuẩn mực kế toán Việt Nam và IFRS có được đi vào hơn một thập kỷ. Tuy nhiên, tính đến thời điểm này, Bộ Tài chính (Bộ Tài chính), các cơ quan chính phủ Việt Nam-ese có thẩm quyền ban hành pháp luật về kế toán, vẫn chưa quyết định về lộ trình hay con đường hướng tới IFRS. Đây là một phần do các vấn đề trong- volving chi phí cao của việc áp dụng, các cuộc tranh luận về việc liệu IFRS là thích hợp cho các báo cáo tài chính trong bối cảnh của Việt Nam và không thể quên được, cho dù chiếm fessionals trình Việt đã sẵn sàng cho việc chuyển đổi từ VAS là cho là '' dựa trên luật lệ '' và "nền kinh tế kế hoạch tập trung theo định hướng" để IFRS, đó là "nguyên tắc dựa trên '' và" thị trường vốn theo định hướng ". Đây là một di dân đến một tập hợp các tiêu chuẩn rất khác nhau từ các lations regu- kế toán hiện hành của Việt Nam và thông lệ.
Nghiên cứu đánh giá sự ủng hộ và phe đối lập tại ing Công tắc từ VAS sang IFRS bằng cách xem xét quan điểm của ba nhóm liên quan kế toán khác nhau trong Việt Nam (tức là kiểm toán viên công cộng, kế toán doanh nghiệp và Kế toán học ing). Các fi những phát hiện của nghiên cứu này được dự đoán sẽ cung cấp thông tin hữu ích và kịp thời đối với Tiêu chuẩn Ban Kế toán Việt Nam, được thành lập vào năm 2011, trong việc đưa ra các quyết định thuận lợi ảnh hưởng đến thực hành kế toán, do đó, sẽ hỗ trợ sự phát triển kinh tế xã hội và ở Việt Nam.
Bài viết này sẽ được tổ chức trong các cách sau đây. Phần 2 sẽ xem xét các tài liệu liên quan đến tion adop- toàn cầu của IFRS và xu hướng của nó. Phần 3 của bài báo sẽ trình bày phương pháp nghiên cứu và sẽ được theo sau bởi một ysis của những phát hiện khảo sát fi trong phần 4. Phần 5 của bài báo sẽ cung cấp các khuyến nghị để các nhà hoạch định chính sách và các nhà cung cấp Sở NN & PTNT chuẩn dựa trên những phát hiện fi của cuộc khảo sát . Bài viết này sẽ kết luận chỉ ra những hạn chế của nghiên cứu này và kết quả và khuyến nghị cho các nghiên cứu trong tương lai. 2. Văn học xem xét các nghiên cứu thực nghiệm về tác động của IFRS mùa thu báo cáo thành hai loại, tùy thuộc vào việc họ phân tích li tự nguyện hay bắt buộc con nuôi. Xu hướng gần đây trong nghiên cứu kế toán quốc tế dường như chỉ ra rằng các nhà nghiên cứu tập trung vào việc áp dụng tự nguyện của IFRS trong Europe- một Union (EU) trước năm 2005. Các nghiên cứu thực nghiệm về các hậu quả kinh tế của việc nuôi con nuôi IFRS tự nguyện nói chung đã phân tích tác động của thị trường vốn trực tiếp, chẳng hạn như com - parability, thanh khoản, chi phí vốn hoặc các hiệu ứng thị trường vốn trên tham gia thị trường khác nhau (Kim, Tsui, & Yi, 2011). Bằng chứng về việc nhận con nuôi IFRS tự nguyện là hơi khác nhau, nhưng trên sự cân bằng gợi ý rằng người chấp nhận tự nguyện phải hứng tích cực tác động thị trường vốn (Barth, Landsman, Lang, & Williams, 2013). Tuy nhiên, những kết quả này cần phải được giải thích một cách cẩn thận như một số học giả lưu ý rằng không thể fi- các lợi ích trọng yếu và tiết kiệm chi phí có thể được chứng minh nhưng không phải tất cả rms fi áp dụng IFRS tự nguyện (Christensen, 2012). Vì nó là sự lựa chọn fi rm khi áp dụng IFRS, nó là di ffi khăn để tại- cống bất kỳ hậu quả kinh tế quan sát các tiêu chuẩn kế toán của chính nó. Nó đã được tiết lộ rằng một số ers adopt- nghiêm túc Modi fi ed chiến lược báo cáo tài chính fi của họ sau khi nhận con nuôi (con nuôi nghiêm trọng), trong khi những người khác sử dụng fl exibili- ty của IFRS để tiếp tục sử dụng chiến lược báo cáo tài chính thông thường của họ dưới nhãn hiệu quốc tế mới (ers nhãn adopt-) ( Daske, Hail, Leuz, & Verdi, 2013). Khi hai nhóm đối tác đã được gộp chung lại với nhau, các tác động trung bình của con nuôi dẫn đến một hiệu ứng khá khiêm tốn (Barth et al., 2013). Tương tự như IFRS thông qua tự nguyện, nhiều ars schol-, vì đà gần đây, tập trung vào châu Âu Union (EU) thành viên để xem xét tác động của IFRS bắt buộc (Pope & McLeay, 2011). EU đã lệnh cho tất cả các công ty niêm yết EU áp dụng IFRS đầu năm 2005. Nhiều nghiên cứu đã kiểm tra những hậu quả thị trường của IFRS lý thông qua datory về phân tích thị trường chứng khoán. Cả hai hậu quả mong muốn và không mong muốn được báo cáo (Bruggemann, Hitz, & SELLHORN, 2013). Các nhà phân tích thị trường vốn được dự kiến kéo được người sử dụng quan trọng của báo cáo tài chính và sẽ Bene fi t nhiều nhất nếu báo cáo theo IFRS tăng chất lượng, độ tin cậy và tính minh bạch của các tài chính fi gures (Tarca, 2012). Các nghiên cứu thực nghiệm về các hậu quả kinh tế của lý datory IFRS thông qua dẫn đến sự gia tăng nhu cầu đầu tư thể chế cho thị trường chứng khoán (Florou & Pope, 2012). Những người tìm kiếm lại đạt đến một sự đồng thuận mà bắt buộc áp dụng IFRS cải thiện so sánh và do đó dẫn đến thị trường vốn bene fi ts bằng cách cải thiện thông tin bất đối xứng và reduc- ing khả năng trong cuộc 'để khai thác thông tin cá nhân (Brochet, Jagolinzer, & Riedl, 2013).