We use this dynamic panel model to

We use this dynamic panel model to explain CDS spreads and determine whether the market pricing of risk is comparable in the affected European countries and elsewhere in the world. By this methodology, and using in-sample and out-of-sample predictions, we can determine whether there are systematically large prediction errors for the CDS
spreads during the global financial crisis and in 2010 when the sovereign debt crisis in Europe intensified.

Kết quả (Việt) 1:

Chúng tôi sử dụng mô hình động bảng này để giải thích sự chênh lệch đĩa CD và xác định giá cả thị trường của rủi ro là tương đương với trong các quốc gia bị ảnh hưởng của châu Âu và các nơi khác trên thế giới. Phương pháp này, và sử dụng trong mẫu và out-of-mẫu dự đoán, chúng tôi có thể xác định cho dù có những hệ thống lớn dự báo lỗi cho các đĩa CDlây lan trong cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu và trong năm 2010, khi khủng hoảng nợ có chủ quyền tại châu Âu tăng cường.

Kết quả (Việt) 2:

Chúng tôi sử dụng mô hình bảng điều khiển năng động này để giải thích CDS spread và xác định xem giá cả thị trường rủi ro có thể so sánh ở các nước bị ảnh hưởng của châu Âu và các nơi khác trên thế giới. Bằng phương pháp này, và sử dụng trong mẫu và out-of-mẫu dự đoán, chúng ta có thể xác định xem có cách có hệ thống các lỗi dự đoán lớn cho CDS
lây lan trong cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu và trong năm 2010 khi cuộc khủng hoảng nợ công ở châu Âu tăng cường.