Applying for your first home loan i

Applying for your first home loan is a little like opening up your underwear drawer to strangers. You can take some of the unpleasantness out of the process by knowing what lenders are looking for.

Lenders use the five C’s of credit when assessing your ability to pay back a mortgage.

1) Credit history. Your lender will want to make sure when you’ve borrowed money, you’ve paid it back. You have to maintain a squeaky clean record if you want your loan approved fast.

2) Capital. Lenders want to ensure you’ve accumulated assets

3) Collateral. This is the property you use as a security. This would mean you’re putting your house up as collateral

4) Capacity. Capacity is your ability to service your debt and it’s measured by your current income against existing debts and the proposed loan repayments. For instance, your housing cost shouldn’t exceed 30% to 35% of your gross income and all of your debts shouldn’t exceed 40% to 45% of your gross income. You can calculate your borrowing capacity by logging on to yourmortgage.com.au/calculator

5) Character. It’s a combination of all four previous C’s as well as subjective and objective assessments such as how long have you been in your job, what type of job you have and how long you have lived in your current residence.

But what can you do to improve your chances of getting approved? These five tips will help you get that final tick of approval:

1) Get preapproved, but understand what type of preapproval your broker/banker is performing

Not all preapprovals are created equal, so it’s important to understand what kind of prequalification you’ve been given. Preapproval can be unconditional- meaning you’ve been given an all clear. Conditional approval means there are some things you need to meet before the lender releases the fund. Getting an unconditional approval is desirable and can be greatly helped by submitting correct paperwork. Use our Mortgage Calcultor to find out how much you can borrow.

2) Bring in all verifiable information

Be sure to bring in a letter that states your income, pay stubs banking information that shows the source of your down payment. Having this information all readily available will provide you with a preapproval with less conditions (some say subject to satisfactory income or down payment verification). Get all that stuff out of the way, so it’s one less thing to worry about.

3) Ask your broker to check your credit history

Not all brokers will do this at the preapproval stage. However, it could prevent you from getting final approval. So if you’re not sure, ask.

4) Build credit history, if you don’t have any

If you’re applying for a mortgage for the first time, you need to be able to show the lender that you have a solid and clean credit history. This means prior to applying, make sure you have a credit card that you’ve been using for some time or personal loans that you’re servicing.

5) Avoid lavish purchases and job changes

Don’t run out and buy cars or expensive items before you buy a home because it will impede the amount you can qualify for. In addition, don’t change your job within six to eight months of buying, because a lender will look at that, but Turner says, depending on the industry you work in, if it’s a natural progression, it will be looked at differently.

Whether you are looking to buy your first home, move home, refinance, or invest in property, a mortgage broker can help. Access loans from all the major lenders, get help with paperwork – plus there is no charge for this service. Get help from a local mortgage broker

Kết quả (Việt) 1:

Nộp đơn xin vay tiền nhà đầu tiên của bạn là một chút giống như mở cửa ngăn kéo đồ lót của bạn với người lạ. Bạn có thể có một số sự không vui ra khỏi trình bằng việc biết những gì cho vay đang tìm kiếm.Cho vay sử dụng các năm C của tín dụng khi đánh giá khả năng của bạn để trả lại một thế chấp.1) tín dụng lịch sử. Cho vay của bạn sẽ muốn đảm bảo rằng khi bạn đã mượn tiền, bạn đã trả nó lại. Bạn phải duy trì một kêu cót két sạch hồ sơ nếu bạn muốn vay tiền của bạn được chấp thuận nhanh.2) vốn. Cho vay muốn đảm bảo rằng bạn đã tích lũy tài sản3) tài sản thế chấp. Đây là tài sản mà bạn sử dụng như là một bảo mật. Điều này có nghĩa là bạn đang đặt căn nhà của bạn như là tài sản thế chấp4) công suất. Khả năng là khả năng của bạn để phục vụ nợ của bạn và nó được đo bằng thu nhập hiện tại của bạn chống lại các khoản nợ hiện tại và đề xuất cho vay trả nợ. Ví dụ, chi phí nhà ở của bạn không nên vượt quá 30%-35% tổng thu nhập của bạn và tất cả các khoản nợ của bạn không nên vượt quá 40% đến 45% tổng thu nhập của bạn. Bạn có thể tính toán công suất vay của bạn bằng cách đăng nhập vào yourmortgage.com.au/calculator5) ký tự. Nó là một sự kết hợp của tất cả bốn trước đó C cũng như đánh giá chủ quan và khách quan như bao lâu bạn đã là trong công việc của bạn, những loại công việc bạn có và bao lâu bạn đã sống tại nơi cư trú hiện tại của bạn.Nhưng bạn có thể làm gì để cải thiện cơ hội của bạn nhận được chấp thuận? Những năm mẹo này sẽ giúp bạn nhận được rằng đánh dấu cuối cùng của phê duyệt:1) nhận được lời, nhưng hiểu loại preapproval môi giới/chủ ngân hàng của bạn đang thực hiệnKhông phải tất cả preapprovals được tạo ra bằng nhau, do đó, nó là quan trọng để hiểu những gì loại trắc bạn đã được đưa ra. Preapproval có thể được vô điều kiện có nghĩa là bạn đã được trao một an toàn. Có điều kiện chấp thuận có nghĩa là có một số điều bạn cần phải đáp ứng trước khi người cho vay phát hành Quỹ. Nhận được một phê duyệt vô điều kiện là mong muốn và có thể được giúp đỡ rất nhiều bằng cách gửi các giấy tờ chính xác. Sử dụng Calcultor thế chấp của chúng tôi để tìm ra bao nhiêu bạn có thể mượn.2) mang lại tất cả thông tin kiểm chứngHãy chắc chắn để mang lại trong một bức thư mà các tiểu bang của bạn thu nhập, trả tiền khai ngân hàng thông tin cho thấy nguồn gốc của thanh toán xuống của bạn. Có thông tin này tất cả sẵn sẽ giúp bạn có một preapproval với điều kiện ít hơn (một số người nói tùy thuộc vào đạt yêu cầu xác minh thu nhập hoặc tiền đặt cọc). Nhận được tất cả những thứ trên đường đi, do đó, nó là một điều ít phải lo lắng về.3) hỏi môi giới của bạn để kiểm tra lịch sử tín dụng của bạnKhông phải tất cả môi giới sẽ làm điều này ở giai đoạn preapproval. Tuy nhiên, nó có thể ngăn cản bạn từ việc phê duyệt cuối cùng. Vì vậy nếu bạn không chắc chắn, yêu cầu.4) xây dựng hồ sơ tín dụng, nếu bạn không có bất kỳNếu bạn đang áp dụng cho một thế chấp đầu tiên, bạn cần để có thể để hiển thị người cho vay rằng bạn có một lịch sử tín dụng vững chắc và sạch sẽ. Điều này có nghĩa là trước khi áp dụng, hãy chắc chắn rằng bạn có một thẻ tín dụng mà bạn đã sử dụng cho một số thời gian hoặc các khoản vay cá nhân mà bạn đang phục vụ.5) tránh xa hoa mua và thay đổi công việcKhông chạy ra ngoài và mua xe ô tô hoặc mặt hàng đắt tiền trước khi bạn mua một ngôi nhà, vì nó sẽ cản trở việc số tiền bạn có thể đủ điều kiện cho. Ngoài ra, không thay đổi công việc của bạn trong vòng sáu đến tám tháng của mua, bởi vì người cho vay sẽ xem xét rằng, nhưng Turner nói, tùy thuộc vào ngành công nghiệp bạn làm việc, nếu nó là một sự tiến triển tự nhiên, nó sẽ được xem xét một cách khác nhau.Cho dù bạn đang tìm kiếm để mua nhà đầu tiên của bạn, di chuyển nhà, tái cấp vốn, hoặc đầu tư vào bất động sản, một nhà môi giới thế chấp có thể giúp. Truy cập các khoản vay từ tất cả người cho vay lớn, được giúp đỡ với thủ tục giấy tờ- plus có có tính phí cho dịch vụ này. Nhận trợ giúp từ một nhà môi giới địa phương thế chấp

Kết quả (Việt) 2:

Áp dụng cho vay mua nhà đầu tiên của bạn là một chút như mở ngăn kéo đồ lót của bạn với người lạ. Bạn có thể mất một số trong những điều khó chịu ra khỏi quá trình này bằng cách biết những gì người cho vay đang tìm kiếm. Người cho vay sử dụng trong năm của C trong tín dụng khi đánh giá khả năng trả một khoản thế chấp. bạn lịch sử tín dụng 1). Cho vay của bạn sẽ muốn chắc chắn rằng khi bạn đã vay mượn tiền, bạn đã trả tiền cho nó trở lại. Bạn phải duy trì một bản ghi sạch bóng nếu bạn muốn vay tiền của bạn được chấp thuận nhanh chóng. 2) Capital. Người cho vay muốn đảm bảo bạn đã tích lũy tài sản 3) Tài sản thế chấp. Đây là những tài sản mà bạn sử dụng như là một bảo mật. Điều này có nghĩa là bạn đang đặt ngôi nhà của bạn như tài sản thế chấp 4) Năng lực. Năng lực là khả năng của bạn để trả nợ của bạn và nó được đo bằng thu nhập hiện tại của bạn chống lại các khoản nợ hiện tại và trả nợ khoản vay đề xuất. Ví dụ, chi phí nhà ở của bạn không được vượt quá 30% đến 35% tổng thu nhập của bạn và tất cả các khoản nợ của bạn không được vượt quá 40% đến 45% tổng thu nhập của bạn. Bạn có thể tính toán năng lực vay vốn của bạn bằng cách đăng nhập vào yourmortgage.com.au/calculator 5) Character. Đó là một sự kết hợp của tất cả bốn trước của C cũng như những đánh giá chủ quan và khách quan như: bao lâu bạn có được trong công việc của bạn, những gì loại công việc bạn có và bạn đã sống bao lâu tại nơi cư trú hiện tại của bạn. Nhưng những gì bạn có thể làm để cải thiện cơ hội của bạn nhận được chấp thuận? Năm lời khuyên này sẽ giúp bạn có được điều đó tick thức của chính: 1) Nhận chấp thuận trước, nhưng hãy hiểu những gì loại phê chuẩn trước nhà môi giới / ngân hàng đang thực hiện Không phải tất cả preapprovals được tạo ra bằng nhau, vì vậy điều quan trọng là phải hiểu những gì loại của bạn đã được sơ tuyển nhất định. Phê chuẩn trước và có thể được unconditional- nghĩa là bạn đã được đưa ra một bài rõ ràng. Phê duyệt điều kiện có nghĩa là có một số điều bạn cần phải đáp ứng trước khi cho vay phát hành quỹ. Bắt một chính vô điều kiện là mong muốn và có thể được giúp đỡ rất nhiều bằng cách gửi đúng thủ tục giấy tờ. Sử dụng thế chấp Calcultor chúng tôi để tìm ra bao nhiêu bạn có thể mượn. 2) Mang trong mình tất cả các thông tin có thể kiểm chứng Hãy chắc chắn để mang lại trong một lá thư nói rõ thu nhập của bạn, chú khai thông tin ngân hàng cho thấy nguồn gốc của thanh toán của bạn xuống. Có được thông tin này, tất cả có sẵn sẽ cung cấp cho bạn với một phê chuẩn trước với điều kiện ít hơn (một số nói rằng đối tượng có thu nhập thỏa đáng hoặc xuống xác minh thanh toán). Nhận tất cả những thứ trên đường đi, do đó, nó sẽ ít phải lo lắng về. 3) Yêu cầu nhà môi giới của bạn để kiểm tra lịch sử tín dụng của bạn Không phải tất cả các nhà môi giới sẽ làm điều này ở giai đoạn phê chuẩn trước. Tuy nhiên, nó có thể khiến bạn không nhận thức. Vì vậy, nếu bạn không chắc chắn, hãy hỏi. 4) Xây dựng lịch sử tín dụng, nếu bạn không có bất kỳ Nếu bạn đang áp dụng cho một thế chấp cho lần đầu tiên, bạn cần để có thể hiển thị cho vay rằng bạn đã có một rắn và lịch sử tín dụng sạch. Điều này có nghĩa là trước khi áp dụng, chắc chắn rằng bạn có một thẻ tín dụng mà bạn đã sử dụng trong một thời gian hoặc các khoản vay cá nhân mà bạn đang phục vụ. 5) Tránh mua hàng xa hoa và thay đổi công việc Đừng chạy ra ngoài và mua xe hơi hay vật dụng đắt tiền trước khi bạn mua một ngôi nhà bởi vì nó sẽ cản trở việc số tiền bạn có thể đủ điều kiện cho. Ngoài ra, không thay đổi công việc của bạn trong vòng sáu đến tám tháng mua, bởi vì một người cho vay sẽ nhìn vào đó, nhưng Turner cho biết, tùy thuộc vào các ngành công nghiệp bạn làm việc trong, nếu đó là một tiến trình tự nhiên, nó sẽ được xem xét một cách khác nhau. Cho dù bạn đang tìm kiếm để mua căn nhà đầu tiên của bạn, di chuyển nhà, tái cấp vốn, hoặc đầu tư vào bất động sản, một nhà môi giới thế chấp có thể giúp đỡ. Vay truy cập từ tất cả các nhà cho vay lớn, được giúp đỡ về thủ tục giấy tờ - cộng với không có chi phí cho dịch vụ này. Nhận sự giúp đỡ từ một nhà môi giới thế chấp địa phương