(KU), Kamstra, Kennedy, and Suan (2

(KU), Kamstra, Kennedy, and Suan (2001) (KKS)), Debt/Total Capitalization
(PS, Ederington (1985) (E), Standard and Poor’s (2001b) (SP)), Debt/Total Capitalization
squared (PS), EBITDA/ Interest Expense (KU, SP), EBIT/ Interest
Expense (SP), (Log of) Total Assets (KKS, SP), and EBITDA/Total Assets (included
as an additional measure of profitability). In a regression including all of
these variables, several of the variables are redundant or have counterintuitive
coefficient signs. By systematically dropping the redundant or nonpredictive
variables, a regression including only (Log of) Total Assets, EBITDA/Total Assets,
and Debt/Total Capitalization has an adjusted R2 of 0.631, approximately
the same as a regression with all of the explanatory variables, and the coefficients
on each of the variables are the correct sign and significant. I use the
coefficients from this parsimonious regression to calculate the Credit Score as

Kết quả (Việt) 1:

(KU), Kamstra, Kennedy và Suan (2001) (KKS)), nợ/tổng vốn
(PS, Ederington (1985) (E), Standard và Poor's (2001b) (SP)), nợ/tổng vốn
bình phương (PS), EBITDA / chi phí lãi suất (KU, SP), EBIT / quan tâm
chi phí (SP), (Log của) Tổng tài sản (KKS, SP) và EBITDA/tổng tài sản (bao gồm
như là một biện pháp bổ sung của lợi nhuận). Trong một hồi quy bao gồm tất cả
Các biến này, một số của các biến được dự phòng hoặc có counterintuitive
hệ số dấu hiệu. Bằng cách thả có hệ thống dự phòng hoặc nonpredictive
biến, một hồi quy trong đó có chỉ (Log của) tất cả tài sản, EBITDA/tổng tài sản,
và nợ/tổng vốn có một R2 điều chỉnh của 0.631, khoảng
giống như một hồi quy với tất cả các biến giải thích, và các hệ số
trên mỗi người trong số các biến là các dấu hiệu chính xác và đáng kể. Tôi sử dụng các
hệ từ này hồi qui parsimonious để tính toán các điểm tín dụng