The recent economic and financial c

The recent economic and financial crisis has had a tremendous impact on the banking system, raising key questions about liquidity risk. Its management is seen to be of paramount importance, receiving great attention from policymakers, researchers and practitioners, taking into consideration that a liquidity shortage at a single so called “too big to fail” financial institution can lead to systemic contagion and instability. In this context, the aim of the paper is to analyse a significant issue that needs to be tackled when promoting financial stability, more exactly the determinants of the liquidity risk of a sample of banks operating in a series of CEE countries (Bulgaria, the Czech Republic, Hungary, Latvia, Lithuania, Poland, Romania), reviewing at the same time the progresses made in certain key areas and the remaining challenges. We considered bank specific factors over the period 2004-2011 and examined them employing an OLS regression analysis. The results of our research highlighted the negative impact that the depreciation of the loans portfolio had on the overall liquidity of the analysed banks.

Kết quả (Việt) 1:

Khủng hoảng kinh tế và tài chính gần đây đã có một tác động to lớn vào hệ thống ngân hàng, nâng cao các câu hỏi then chốt về nguy cơ thanh khoản. Quản lý được xem là hết sức quan trọng, nhận được sự quan tâm rất lớn từ hoạch định chính sách, các nhà nghiên cứu và thực hành, cân nhắc có một thiếu tính thanh khoản tại một đơn như vậy gọi là "quá lớn để không" tổ chức tài chính có thể dẫn đến hệ thống lây và bất ổn. Trong bối cảnh này, mục đích của giấy là để phân tích một vấn đề quan trọng mà cần phải được giải quyết khi thúc đẩy sự ổn định tài chính, chính xác hơn là các yếu tố quyết định của rủi ro tính thanh khoản của một mẫu của các ngân hàng hoạt động trong một loạt các quốc gia CEE (Bulgaria, Cộng hoà Séc, Hungary, Latvia, Lithuania, Ba Lan, Romania), xem xét đồng thời tiến hành thực hiện trong một số lĩnh vực trọng điểm và những thách thức còn lại. Chúng tôi coi là ngân hàng yếu tố cụ thể trong giai đoạn 2004-2011 và kiểm tra họ sử dụng một phân tích hồi quy OLS. Kết quả nghiên cứu của chúng tôi đánh dấu tác động tiêu cực rằng khấu hao danh mục đầu tư cho vay có tính thanh khoản tổng thể của các ngân hàng phân tích.

Kết quả (Việt) 2:

Cuộc khủng hoảng kinh tế và tài chính gần đây đã có một tác động rất lớn đến hệ thống ngân hàng, nâng cao câu hỏi quan trọng về rủi ro thanh khoản. Quản lý của nó được coi là hết sức quan trọng, nhận được sự quan tâm lớn của các chính khách, các nhà nghiên cứu và các học viên, cân nhắc rằng thiếu hụt thanh khoản tại một đơn như vậy gọi là "quá lớn để sụp đổ" tổ chức tài chính có thể dẫn đến lây lan toàn thân và không ổn định. Trong bối cảnh này, mục đích của nghiên cứu này là phân tích một vấn đề quan trọng khác cần được giải quyết khi thúc đẩy sự ổn định tài chính, chính xác hơn là các yếu tố quyết định của rủi ro thanh khoản của một mẫu của các ngân hàng hoạt động tại một loạt các nước CEE (Bulgaria, Cộng hòa Séc Séc, Hungary, Latvia, Lithuania, Ba Lan, Romania), xem xét đồng thời các tiến bộ được thực hiện tại các khu vực trọng điểm nhất định và những thách thức còn lại. Chúng tôi xem xét các yếu tố ngân hàng cụ thể trong giai đoạn 2004-2011 và kiểm tra chúng sử dụng một phân tích hồi quy OLS. Các kết quả của nghiên cứu nhấn mạnh những tác động tiêu cực mà sự mất giá của danh mục cho vay có về tính thanh khoản chung của các ngân hàng phân tích.