When the foreign interest rate iF increases, the relative expected return on domestic (dollar) assets falls and the demand curve shifts to the left. The equilibrium exchange rate falls from E1 to E2.
When the foreign interest rate iF increases, the relative expected return on domestic (dollar)assets falls and the demand curve shifts to the left. The equilibrium exchange rate falls fromE1 to E2.
Khi lãi suất nước ngoài iF tăng, lợi nhuận kỳ vọng tương đối vào trong nước (đồng USD) tài sản rơi và đường cầu dịch chuyển sang trái. Tỷ giá hối đoái cân bằng rơi từ E1 đến E2.