The estimates of the long-run covar

The estimates of the long-run covariances may be obtained by standard approaches using the uˆit residuals obtained from estimating Equation (24.1) and after removing the deterministic components in Equation (24.2). Note that EViews allows you to relax the assumption of common b in these first stage estimates. Given estimates of the individual long-run covariances for each cross-section, Lˆ i and Qˆ i , we form our estimators by taking simple cross-section averages:

Kết quả (Việt) 1:

Những ước tính của covariances lâu dài có thể được thu được bằng phương pháp tiếp cận tiêu chuẩn bằng cách sử dụng uˆit dư thu được từ ước tính phương trình (24.1) và sau khi loại bỏ các thành phần xác định trong phương trình (24,2). Lưu ý rằng EViews cho phép bạn thư giãn giả định b phổ biến trong các ước tính giai đoạn đầu tiên. Các ước tính của cá nhân lâu dài covariances cho mỗi phần, Lˆ tôi và Qˆ tôi, chúng tôi tạo thành estimators của chúng tôi bằng cách tham gia trung bình mặt cắt ngang đơn giản:

Kết quả (Việt) 2:

Các ước tính của hiệp phương sai trong dài hạn có thể thu được bằng phương pháp thông thường sử dụng các số dư UIT thu được từ dự toán phương trình (24.1) và sau khi loại bỏ các thành phần xác định trong phương trình (24.2). Lưu ý rằng EViews cho phép bạn thư giãn các giả định về phổ biến b trong các ước tính giai đoạn đầu tiên. Với ước tính của hiệp phương sai dài hạn riêng cho từng mặt cắt ngang, L i và Q i, chúng tôi hình ước lượng của chúng tôi bằng cách đơn giản cắt ngang trung bình: