Abstract: The current research stud

Abstract: The current research studies the usefulness of Cressey’s fraud risk factor framework adopted from
SAS No. 99 to prevent fraud from occurring. In accordance with Cressey’s theory, pressure, opportunity and
rationalization are existing when fraud occurs. The study suggests variables as proxy measures for pressure
and opportunity, and test these variables using publicly available information relating to a set of fraud firms
and a sample of no-fraud firms. Two pressure proxies and two opportunity proxies are identified and
suggested to be significantly related to financial statement fraud. We find that leverage and sale to account
receivable are positively related to the likelihood of fraud. Audit committee size and board of directors’ size
are also linked to decrease the level of financial statement fraud. A binary logistic model based on examples of
fraud risk factors of fraud triangle model measures the likelihood of financial statement fraud and can assist
experts.

Keywords: Risk Factors, Financial Statement Fraud, Fraud Triangle, SAS 99, Fraud Occurrence

1. Introduction

Increasing the number of financial frauds such as Enron and WorldCom rise public concern regarding the
reliability of financial statements. Fraud is a discussion that receives high level of attention from regulators,
auditors, and the public due to the increment in corporate failures. According to prior studies, organizations
commonly try to investigate on detecting frauds rather than prevention. For instance, Libby & Tan (1994),
Bonner & Lewis’s (1990), Mui (2009), Alleyne et al. (2010), Hassink et al. (2009) examined factors that may
have a direct impact on detecting fraud. Although there are numbers of studies on fraud, the Association of
Certified Fraud Examiners (ACFE 2012) reported a high percentage of fraud occurrence worldwide. The
report analyzed 1388 fraud cases globally and categorized fraud into three groups of asset misappropriation,
corruption and financial statement fraud. The findings indicated that asset misappropriation has the most
frequency with more than 86 percent of cases but caused the lowest range of loss at US$ 120000. In contrast,
financial statement fraud involved less than 8 percent of the cases, but the majority of losses were related to
this category with US$ 1 million.

Kết quả (Việt) 1:

Tóm tắt: Nghiên cứu hiện tại tính hữu dụng của khuôn khổ yếu tố nguy cơ gian lận của Cressey thông qua từ SAS số 99 để ngăn chặn gian lận xảy ra. Phù hợp với lý thuyết của Cressey, áp lực, cơ hội và hợp lý hóa hiện khi xảy ra gian lận. Nghiên cứu cho thấy biến như ủy quyền các biện pháp áp lực và cơ hội, và kiểm tra các biến này bằng cách sử dụng thông tin công khai sẵn có liên quan đến một tập hợp các công ty gian lận và một mẫu của các công ty không có gian lận. Hai áp lực proxy và hai cơ hội proxy được xác định và đề nghị để được đáng kể liên quan đến gian lận báo cáo tài chính. Chúng tôi thấy rằng đòn bẩy và bán tài khoản phải thu liên quan tích cực đến khả năng gian lận. Kiểm tra kích thước Ủy ban và ban giám đốc kích thước cũng được liên kết để giảm mức độ gian lận báo cáo tài chính. Một mô hình logistic nhị phân dựa trên các ví dụ của yếu tố nguy cơ gian lận của mô hình tam giác gian lận các biện pháp khả năng gian lận báo cáo tài chính và có thể hỗ trợ Các chuyên gia. Từ khóa: yếu tố nguy cơ, báo cáo tài chính gian lận, gian lận tam giác, SAS 99, gian lận xảy ra 1. giới thiệu Tăng số lượng các gian lận tài chính như Enron và WorldCom tăng khu vực quan tâm liên quan đến các độ tin cậy của báo cáo tài chính. Gian lận là một cuộc thảo luận mà nhận được mức độ cao của sự chú ý từ cơ quan quản lý, kiểm toán viên, và công chúng do tăng trong doanh nghiệp thất bại. Theo các nghiên cứu trước, tổ chức thường cố gắng để điều tra về phát hiện gian lận chứ không phải là công tác phòng chống. Ví dụ, Libby & tân (1994), Bonner & của Lewis (1990), Mũi Né (2009), Alleyne et al. (2010), Hassink et al. (2009) kiểm tra các yếu tố đó ngày có một tác động trực tiếp vào phát hiện gian lận. Mặc dù có số lượng các nghiên cứu về gian lận, Hiệp hội các Chứng nhận gian lận giám khảo (ACFE 2012) báo cáo một tỷ lệ phần trăm cao của gian lận xảy ra trên toàn thế giới. Các báo cáo phân tích các trường hợp gian lận 1388 trên toàn cầu và gian lận được phân loại thành ba nhóm của sự phung phí tài sản, tham nhũng và báo cáo tài chính gian lận. Kết quả chỉ ra rằng sự phung phí tài sản có nhiều nhất tần số với hơn 86 phần trăm trường hợp nhưng gây ra những tổn thất tại US$ 120000, thấp nhất. Ngược lại, báo cáo tài chính gian lận tham gia ít hơn 8 phần trăm các trường hợp, nhưng phần lớn các thiệt hại liên quan đến thể loại này với 1 triệu USD.

Kết quả (Việt) 2:

Tóm tắt: Các nghiên cứu hiện tính hữu ích của khung yếu tố nguy cơ gian lận Cressey đã áp dụng từ
SAS số 99 để ngăn chặn gian lận xảy ra. Theo lý thuyết, áp lực, cơ hội và Cressey của
hợp lý hóa được tồn tại khi gian lận xảy ra. Nghiên cứu cho thấy các biến như là biện pháp proxy cho áp lực
và cơ hội, và kiểm tra các biến sử dụng thông tin công khai liên quan đến một tập hợp các công ty lừa đảo
và một mẫu của các công ty không có gian lận. Hai proxy áp và hai proxy cơ hội được xác định và
đề xuất là có liên quan đáng kể đến gian lận báo cáo tài chính. Chúng tôi thấy rằng đòn bẩy và bán để chiếm
thu được tích cực liên quan đến khả năng gian lận. Kiểm toán kích thước ủy ban và hội đồng quản trị của kích thước các giám đốc
cũng được liên kết để làm giảm mức độ gian lận báo cáo tài chính. Một mô hình logistic nhị phân dựa trên các ví dụ về
các yếu tố nguy cơ gian lận của mô hình tam giác gian lận đo lường khả năng gian lận báo cáo tài chính và có thể giúp
các chuyên gia. Từ khóa: Các yếu tố rủi ro, báo cáo tài chính gian lận, lừa đảo Triangle, SAS 99, gian lận Xuất hiện 1. Giới thiệu Tăng số lượng các gian lận tài chính như Enron và WorldCom tăng mối quan tâm của công chúng về sự tin cậy của báo cáo tài chính. Gian lận là một cuộc thảo luận đó được xếp vào bậc cao của sự chú ý từ các nhà quản lý, kiểm toán viên và công chúng do sự tăng trong những thất bại của công ty. Theo các nghiên cứu trước, các tổ chức thường cố gắng để điều tra về hành vi gian lận phát hiện hơn là phòng ngừa. Ví dụ, Libby & Tân (1994), Bonner & Lewis (1990), Mùi (2009), Alleyne et al. (2010), Hassink et al. (2009) đã kiểm tra các yếu tố có thể có một tác động trực tiếp đến việc phát hiện gian lận. Mặc dù có một số lượng các nghiên cứu về gian lận, Hiệp hội các Certified Fraud Examiners (ACFE 2012) báo cáo một tỷ lệ phần trăm cao của gian lận xảy ra trên toàn thế giới. Các báo cáo phân tích 1388 trường hợp gian lận trên toàn cầu và phân loại thành ba nhóm lừa đảo chiếm đoạt tài sản của, tham nhũng và gian lận báo cáo tài chính. Kết quả chỉ ra rằng biển thủ tài sản có nhất tần số với hơn 86 phần trăm các trường hợp, nhưng gây ra nhiều tổn thất thấp nhất tại Mỹ $ 120000. Ngược lại, gian lận báo cáo tài chính liên quan đến ít hơn 8 phần trăm các trường hợp, nhưng phần lớn các giá trị thiệt hại liên quan đến thể loại này với giá 1 triệu USD.